Das L2-Geldmarktprotokoll will das nächste Erbe des Finanzwesens aufbauen.
zkLend ist ein L2-Geldmarktprotokoll, das auf StarkNet aufbaut und das Beste von zk-rollups und Ethereum kombiniert, um mehr Nutzer auf den DeFi-Markt zu bringen.
Um sich von der wachsenden Konkurrenz auf dem Markt zu unterscheiden, bietet zkLend eine innovative, duale Lösung für die Probleme, mit denen DeFi konfrontiert ist – eine genehmigungspflichtige und auf die Einhaltung von Vorschriften ausgerichtete Lösung für institutionelle Kunden und einen genehmigungsfreien Dienst für DeFi-Nutzer. Und das alles ohne Abstriche bei der Dezentralisierung.
Zk-rollups + StarkNet + Ethereum = zkLend
zkLend wurde geschaffen, um die Akzeptanz von DeFi zu fördern, indem Finanzprimitive auf der Blockchain für den Privatkundenmarkt und die wachsende Zahl institutioneller Kunden zugänglich gemacht werden. Und obwohl dies nach einem einfachen Vorschlag klingt, sah sich das Protokoll mit einer Reihe komplexer Probleme konfrontiert, die es zu lösen galt – das erste davon war die Sicherheit.
Das Team hinter zkLend begann im Jahr 2021 mit dem Aufbau eines Protokolls, als Gespräche über Layer-2-Lösungen aufkamen. Ethereum war und ist zwar eine der besten Blockchain-Plattformen für den Start, sowohl im Hinblick auf die allgemeine Sicherheit als auch auf den Netzwerkeffekt, aber die Überlastung und die hohen Gebühren, mit denen es damals konfrontiert war, veranlassten das Team, den Start auf einer L2 in Betracht zu ziehen.
Als Vitalik Buterins Leitfaden für Rollups Anfang Mai letzten Jahres veröffentlicht wurde, bekräftigte er die Position des Teams, dass zk-Rollups die beste L2-Lösung für zkLend sind. Mit Berechnungen, die außerhalb der Hauptblockchain durchgeführt werden, während die Ergebnisse und die Änderungen der Zustandswurzel auf der Blockchain aufgezeichnet werden, bieten zk-rollups Skalierbarkeit, ohne die Sicherheit zu beeinträchtigen.
Zu dieser Zeit tauchte StarkNet als eine vielversprechende neue Anwendung der zk-rollup-Technologie auf, was das Team dazu veranlasste, das Protokoll auf der innovativen Blockchain zu starten.
Das Team sagte, dass die technologische Wettbewerbsfähigkeit von StarkWare, die nachgewiesene Effektivität und ein technisches, auf Entwickler ausgerichtetes Ökosystem den Ausschlag für das Netzwerk gaben. StarkNet verwendet eine Kryptographie, die auf STARKs Gültigkeitsbeweisen basiert – etwa zehnmal schneller als die seines Konkurrenten SNARKs (Technologie, die derzeit von zkSync verwendet wird).
Mit Validitäts-Rollups werden die Transaktionsgebühren mit zunehmender Anzahl von Transaktionen in jeder einzelnen Charge günstiger. Das Team erklärte, dass sich dies von anderen L2-Skalierungslösungen unterscheidet, bei denen die Transaktionskosten in der Regel linear mit der Gesamtzahl der Transaktionen steigen.
Die Skalierungsfähigkeit von StarkNet war nicht theoretisch, sondern wurde durch die tatsächliche Leistung von StarkEx untermauert – einer von StarkWare entwickelten Vorgänger-Dapp-spezifischen Skalierungs-Engine, die im Jahr 2021 Transaktionen im Wert von über 200 Milliarden US-Dollar verarbeitete. Seit Mai dieses Jahres hat diese Zahl 600 Milliarden Dollar überschritten.
„Wir sahen ein rauflustiges und robustes Entwickler-Ökosystem, in dem Leute neue Protokollideen hatten, die es auf L1 nicht gab. Wir wollten an der Spitze der Innovation stehen“, sagte Brian Fu, der Mitbegründer von zkLend, gegenüber CryptoSlate. „Und jetzt, in weniger als sechs Monaten, sind wir von einem Teil einer aufkeimenden Community zu einer, die sich über Spiele, DeFi und Infrastruktur-Tools massiv erweitert hat. „
Der Aufbau auf StarkNet war auch der Versuch von zkLend, sein Protokoll zukunftssicher zu machen. Die kürzlich aktualisierte Roadmap von StarkNet beinhaltet die Arbeit an einer Layer-3-Lösung für privates zk-rollup-Layering, die es Entwicklern ermöglicht, sowohl öffentliche als auch private L3s auf der L2 zu haben, um die Privatsphäre der zk-rollup-Lösung weiter zu erhöhen.
Eine duale Lösung, maßgeschneidert für die Probleme der DeFi-Einführung
zkLend hat große Anstrengungen unternommen, um ein felsenfestes Fundament für sein Protokoll zu schaffen. Das Team ist sich jedoch der Herausforderungen bewusst, die vor ihm liegen – die größte davon ist die wachsende Konkurrenz durch bereits etablierte Protokolle in anderen Netzen.
Der jüngste Vorstoß von StarkNet, die erste Adresse für Glücksspiel und NFT L2 zu werden, hat auch zkLend als Rückgrat des Netzwerks positioniert, das die finanzielle Infrastruktur für Tausende neuer Nutzer bereitstellt, die in die Sektoren strömen. Sogar Aave, das bei weitem größte Kreditprotokoll, das derzeit auf dem Markt ist, hat Pläne angekündigt, sich StarkNet anzuschließen.
zkLend plant, alles, was StarkNet zu bieten hat, zu nutzen, um das Flaggschiff unter den Kreditprotokollen des Netzwerks und ein bekannter Name in DeFi zu werden. Die niedrigen Transaktionskosten des Netzwerks werden es ermöglichen, effizientere Abwicklungsmodelle zu schaffen und den Schwerpunkt wieder auf den Kreditnehmer zu legen.
Das Team nannte seine KYC- und Whitelisting-Ebene, die Isolierung des Marktpoolrisikos, die zweiseitige Besicherung, den Beleihungsfaktor und ein dynamisches korrelationsgebundenes Besicherungsverhältnis als Produktmerkmale, durch die sich das Protokoll von anderen unterscheidet.
Und obwohl diese Merkmale nichts Neues auf dem Markt sind, schaffen sie ein perfektes Umfeld für das, worum es bei zkLend wirklich geht – Artemis und Apollo.
Artemis und Apollo sind die beiden Ansätze des Protokolls, um die wachsende Größe des DeFi-Marktes zu bewältigen.
Da das Team davon ausgeht, dass das nächste Kapitel von DeFi institutionell sein wird, war es unerlässlich, ein Protokoll zu entwickeln, das den Bedürfnissen von Finanzinstituten und Unternehmen, die in den Markt eintreten, gerecht wird. Die Entwicklung eines Protokolls, das sowohl den Anforderungen von Institutionen als auch von Privatkunden gerecht wird, war jedoch eine unmögliche Aufgabe.
Stattdessen entschied sich zkLend für einen dualen Ansatz, d.h. für die Entwicklung von zwei Schwesterprotokollen, die sich an eine bestimmte Zielgruppe richten. Die Protokolle sind operativ unabhängig, sollen sich aber in Zukunft gegenseitig verstärken, um die Kapitaleffizienz zu maximieren.
Artemis ist das auf den Einzelhandel ausgerichtete Produkt von zkLend, ein erlaubnisfreies Protokoll, das offen und für jedermann zugänglich ist. Das Team rechnet Anfang Juli mit einem MVP, aber V1 von Artemis wird nicht vor Ende des dritten Quartals auf den Markt kommen. Die Vollversion des Produkts wird Funktionen wie Flash-Darlehen, Asset-Tiering, ein verfeinertes Token-Utility-Programm und andere Protokollintegrationen enthalten.
Die zweite Version des Protokolls wird Ende Q4 verfügbar sein und adaptive Zinssätze, Long-Tailed Assets und kostenlose Swaps beinhalten. Abgesehen von diesen Funktionen wird V2 den Beginn des DAO-Übergangs für Artemis einleiten, der im nächsten Jahr abgeschlossen sein soll.
Apollo hingegen ist speziell auf die Bedürfnisse institutioneller Kunden zugeschnitten, die in die DeFi einsteigen. Im Gegensatz zu Artemis ist Apollo ein erlaubnispflichtiges Netzwerk, das anpassbare und transparente Genehmigungsrechte für überprüfte Teilnehmer bietet.
Apollo eignet sich perfekt für Institutionen, da der Schwerpunkt auf der Einhaltung von Vorschriften liegt. Das Produkt verfügt über eine Compliance-Ebene, die in der Welt von DeFi unbekannt ist, aber in den TradFi-Märkten zum Standard gehört. Es bietet strenge regulatorische Compliance sowie KYB- und KYC-Prüfungen.
Ein MVP für Apollo soll Ende des Jahres veröffentlicht werden. Parallel zur Produktentwicklung arbeitet das Team daran, institutionelle Partner für die Markteinführung und einen On-Chain-KYB-Anbieter zu gewinnen.
Während das Team keine weiteren Details darüber verriet, wer diese Partner sein könnten, sagten sie, dass verschiedene Institutionen und Investoren in Gespräche darüber einbezogen wurden, wie die über- und unterbesicherten Kreditprodukte auf Apollo aussehen sollten.
„Wir sehen bereits einen Zustrom von traditionellen Akteuren, aber es handelt sich dabei eher um kryptoaffine Investmentfonds und Prop-Trading-Unternehmen“, erklärte Fu. „Außerdem sind die beteiligten TVL noch klein, da sie die Gewässer testen. Erfolgsbeispiele wie Clearpool, Goldfinch und Maple geben den Ton für den Markt an. Je mehr dieser Anwendungsfälle auftauchen, desto vertrauter werden die Institute mit DeFi und desto schneller wird sich die Einführung durchsetzen.
(Quelle: zkLend)
Wenn es um den Starttermin geht, hat zkLend einen klaren Zeitplan, bleibt aber an das Timing von StarkNet gebunden.
„Unser öffentlicher Start hängt vom Start des öffentlichen Mainnets von StarkNet ab, aber wir sind optimistisch, was das Timing angeht“, sagte Jane Ma, Mitbegründerin und Projektleiterin bei zkLend. „Durch den Start zusammen mit einigen anderen Protokollen, einschließlich DEXes und DeFi-Aggregatoren, planen wir, mehr Anwendungsfälle und eine größere Kompositionsfähigkeit für StarkNet-Nutzer zu schaffen. „
Deshalb gibt es auch noch kein festes Datum für den Start des protokollinternen Tokens, ZEND. Der Token wurde entwickelt, um das zkLend-Protokoll zu verankern, Anreize für Aktivitäten zu schaffen, echte Mitwirkende am Netzwerk zu belohnen und seinen Inhabern sinnvolle Verwaltungsrechte zu geben.
Die kürzlich von zkLend eingeworbene 5-Millionen-Dollar-Startkapitalrunde wird ausreichen, um die Entwicklung des Protokolls in absehbarer Zukunft zu finanzieren. Unter der Leitung von Delphi Digital haben StarkWare, Three Arrows Capital und Alameda Research, neben anderen großen Namen der VC-Branche, wichtige Eckpfeiler in die Runde investiert.
Das Team sagte, dass es keine Pläne für weitere Kapitalbeschaffungen hat, aber es hält sich Optionen offen, falls die Situation es erfordert.
„Im Moment ist unsere oberste Priorität, unser MVP-Produkt bis Ende Q3 2022 auf den Markt zu bringen, sowie das vollwertige Produkt bis Anfang Q4 2022 auf das StarkNet Mainnet zu bringen“, sagte Ma gegenüber CryptoSlate. „Wir wollen die Roadmap, die wir uns gesetzt haben, umsetzen und den Wert unseres Produkts zuerst den aktuellen Investoren und Nutzern demonstrieren.“
