Les tokens DeFi basés sur Ethereum ont subi une baisse significative au cours des deux derniers jours en raison des craintes suscitées par le piratage de Curve Finance le week-end dernier.
Curve Finance est le deuxième plus grand échange décentralisé pour les swaps stables sur Ethereum après Uniswap, avec des dépôts totaux d’une valeur de 2,09 milliards de dollars, selon les données de DeFiLlama.
Le protocole a été piraté le 30 juillet, ce qui a permis aux attaquants de s’emparer d’environ 52 millions de dollars en raison d’une vulnérabilité dans le langage de programmation Vyper, affectant au moins quatre pools de Curve Finance.
En raison d’un problème dans le compilateur Vyper dans les versions 0.2.15-0.3.0, les pools suivants ont été piratés :
crv/eth
aleth/eth
mseth/eth
peth/ethUn autre pool potentiellement affecté est le tricrypto d’arbitrum. Les auditeurs et les développeurs de Vyper n’ont pas pu trouver d’exploitation rentable, mais veuillez abandonner celle-ci
– Curve Finance (@CurveFinance) Le 31 juillet 2023
L’indice DeFi Blue-Chips de Glasnode, qui regroupe les huit premiers jetons Ethereum DeFi en termes de capitalisation boursière, a chuté de 6,7 % par rapport à son plus haut niveau de trois mois atteint le 29 juillet, un jour avant le piratage de Curve Finance.
L’indice DeFi Pulse, qui regroupe les dix premiers jetons DeFi en termes de capitalisation boursière, a baissé de 7,3 % depuis la semaine dernière, selon les données de Coingecko.
Les plus grands perdants des deux indices comprennent Curve DAO (CRV), en baisse de 20,5 % au cours de la semaine, suivi par Compound (COMP) en baisse de 18 % au cours de la même période, et Synthetix Network (SNX) à -17 % et Aave (AAVE) à -14 %.
Le risque du détenteur d’AAVE dû aux prêts CRV
Le piratage de Curve Finance a exposé DeFi à un risque de contagion découlant des contrats construits à l’aide de Vyper sur d’autres protocoles.
Un autre risque important pour la DAO Curve provient de la liquidation des prêts importants contractés par le fondateur de Curve, Michael Egorov. Sa position de prêt la plus importante se trouve sur le protocole de prêt populaire Aave.
Le dernier montant du prêt d’Egorov s’élevait à 49,2 millions USDT empruntés contre 257,4 millions de jetons CRV d’une valeur de 148,6 millions de dollars, selon les données de son portefeuille Ethereum.
Si le prêt d’Egorov était liquidé, cela pourrait déclencher une vente massive de jetons Curve, menaçant de faire chuter le prix du CRV en dessous du montant principal du prêt sur Aave.
Les détenteurs de jetons AAVE sont donc en danger, car le déficit entre le montant principal et la garantie CRV aurait été payé par la vente d’AAVE à partir de son module de sécurité, conformément à sa conception.
Bien qu’Egorov ait amélioré la santé de sa position d’endettement et remboursé certains de ses prêts après avoir conclu des accords de gré à gré avec de nombreux fonds, développeurs et utilisateurs de DeFi, les risques sont toujours liés.
Le piratage de Curve catalyse la correction des jetons DeFi
Bien que Compound n’ait pas été directement affecté par le piratage de Curve, son jeton de gouvernance a semblé perdre ses gains des dernières semaines.
Le jeton COMP a augmenté de 153 % depuis le 25 juin pour atteindre un nouveau record annuel de 77,34 $ le 17 juillet, selon les données de Coingecko, sur fond d’espoirs haussiers concernant un nouveau protocole DeFi Superstate lancé par le fondateur de Compound, Robert Leshner, et d’un potentiel short-squeeze.
En l’absence d’une annonce sur l’utilité du jeton COMP dans la nouvelle entreprise de Leshner et d’autres catalyseurs positifs, COMP a cédé une partie de ses gains, s’échangeant pour la dernière fois à 59,45 $, en hausse de 89 % depuis le début de l’année.
De même, Synthetix Network (SNX) a atteint un sommet de trois mois de 2,99 $ en juillet après avoir formé un partenariat avec le fonds de capital-risque et le teneur de marché Jump Crypto, afin d’améliorer la liquidité du protocole.
Cependant, le jeton SNX a perdu ses gains à la suite du piratage de Curve Finance – il a perdu 18,4 % depuis la semaine dernière. Néanmoins, SNX est en hausse de 10,6% au cours des 30 derniers jours et de 68,7% depuis le début de l’année.
En comparaison, les acheteurs de Maker (MKR) ont réussi à conserver leurs gains impressionnants en juillet grâce à une exposition accrue aux actifs du monde réel et à la mise à jour des tokenomics mise en œuvre par la communauté pour augmenter les rachats de MKR. MKR s’échangeait 2,7% plus haut sur la semaine et 151,6% depuis le début de l’année.
Les tokens d’échange décentralisés concurrents de Curve, Uniswap (UNI) et Sushi (SUSHI), ont augmenté respectivement de 4,2% et 7,9% au cours de la semaine. Cependant, Balancer (BAL) a chuté de 6,2% au cours de la même période.
