Die Betrugsfälle, die die Welt der Kryptowährungen im Jahr 2021 betreffen, haben im Vergleich zu 2020 enorm zugenommen. Dies ist vor allem auf die sogenannten Rug Pulls zurückzuführen. Aber was sind sie? Wie lassen sie sich erkennen? Wie kann man sich vor ihnen schützen?
Das kolossale Gewicht von Rug Pulls
7,7 Milliarden US-Dollar wurden im Jahr 2021 illegal von Kryptowährungsbesitzern abgezogen. Dies entspricht einem Anstieg von 81% im Vergleich zum Jahr 2020. Dieser starke Anstieg ist insbesondere auf das Aufkommen von Rug Pulls zurückzuführen. Die wörtliche Übersetzung dieses Begriffs lautet „das Ziehen von Teppichen“, man wird seine ursprüngliche Bezeichnung vorziehen.
Abbildung 1: Jährlicher Gesamtwert der von Betrügern erhaltenen Kryptowährungen
In der Tat sind Rugs Pulls zum häufigsten Betrug im Ökosystem der dezentralen Finanzwirtschaft (DeFi) geworden. Sie machen 2021 37% aller Einnahmen aus Kryptowährungsbetrug aus, gegenüber nur 1% im Jahr 2020. Mit Rug-Pulls, die von arglistigen Personen organisiert wurden, wurden genau 2,8 Milliarden Dollar auf völlig illegale Weise abgezogen.
Wie definiert man Rug Pulls?
Rug Pulls können als Diebstahl betrachtet werden, bei dem der Träger eines Projekts, das sich gegen die Ausgabe einer Kryptowährung finanziert, dieses aufgibt und dabei sorgfältig darauf achtet, das Geld der Investoren für sich zu behalten. In der Regel handelt es sich dabei um Projekte, die von böswilligen Personen mit dem alleinigen Ziel gegründet wurden, unvorsichtige Anleger zu betrügen.
Die Welt der Kryptowährungen ist aufgrund des Fehlens einer echten Regulierung in diesem Bereich extrem anfällig für Rug Pulls. Im Gegensatz zu klassischen Unternehmen, die bei ihren Transaktionen strengen Gesetzen unterliegen, bedeutet die dezentrale Natur von Projekten, die sich über Kryptowährungen finanzieren, dass die Kontrolle über die Transaktionen mit Kryptoanlagen privaten, von Staaten völlig unabhängigen Einrichtungen überlassen wird. Das macht dieses Ökosystem besonders anfällig für Betrüger und Hacker aller Art.
Auf den ersten Blick ist es schwierig, Rug-Pulls von echten Projekten zu unterscheiden. Schlimmer noch: Da die mit Rug Pulls verbundenen Kryptowährungen exponentiell wachsen können, bevor der Betrug entdeckt wird, können Anleger, die ihre Renditen steigern wollen, leicht getäuscht werden.
Was sind die verschiedenen Arten von Rug-Pullovern?
Grundsätzlich gibt es drei Arten von Rug Pulls, nämlich den Diebstahl von Bargeld, technische Manipulation und unrechtmäßige Bereicherung der Projektentwickler.
Der Diebstahl von Bargeld
Dies ist die häufigste Art von Rug Pull. Der Entwickler eines Projekts wird sein betrügerisches Token auf einer dezentralen Handelsplattform (DEX) registrieren und es gleichzeitig mit einer sehr leistungsfähigen Blockchain wie Avalanche (AVAX) verknüpfen, insbesondere im Fall der Forks von Olympus DAO (OHM).
Damit das erstellte Token handelbar wird, muss der Inhaber einen Liquiditätspool einrichten, der Geldmittel enthält. Dann wird er einen Medienrummel um das neue Projekt veranstalten, um eine Fülle potenzieller Investoren auf sich aufmerksam zu machen. Da die Investoren das Token kaufen, wird sein Wert steigen. Dies wird weitere Investoren anziehen, da sie glauben, dass es sich um eine Gelegenheit handelt, die sie nicht verpassen sollten.
Nehmen wir als Beispiel ein Token, das auf der Avalanche-Blockchain eingeführt wird. Neue Investoren werden also ihre AVAX gegen das neu ausgegebene Token eintauschen, die dann dazu dienen, den Liquiditätspool aufzufüllen. Wenn der Token ausreichend an Wert gewonnen hat und wenn das Team hinter dem Projekt der Meinung ist, dass dies der richtige Zeitpunkt ist, wird es alle AVAX aus dem Liquiditätspool entfernen.
Den Anlegern wird damit die Möglichkeit genommen, ihre Token, die nun wertlos sind, erneut einzutauschen. Es wird ihnen nicht einmal möglich sein, sie auf einer anderen Handelsplattform gegen AVAX einzutauschen, da das fragliche Token auf keiner anderen Plattform gelistet war.
Unrechtmäßige Bereicherung von Entwicklern
Aus liberaler Sicht und in Anbetracht der Tatsache, dass der Markt für Krypto-Assets nicht reguliert wird und somit wirklich frei ist, sieht dies nicht unbedingt nach Betrug aus. Wenn man jedoch bedenkt, dass ein Token nur zu dem Zweck ausgegeben wurde, die Anleger zu betrügen, kann es in diese Kategorie eingeordnet werden.
Denn in diesem Fall zeigt der Projektträger den hypothetischen Anlegern eine Plattform oder Funktionalität der Kryptowährung, obwohl sich diese noch in der Entwicklung befindet und daher bald verfügbar sein wird. In der Realität ist das Token wertlos, da es von keinem Projekt unterstützt wird, außer einem, das nur vorgetäuscht ist.
Das Projektteam wird dann die meisten verfügbaren Token für sich beanspruchen. Dennoch, mit den Erwartungen, die die Versprechen der Projektgründer geweckt haben, investieren Investoren ihr Geld in das Projekt, was den Wert der ausgegebenen Kryptowährung stark erhöht. Später wandelt der unehrliche Projektträger seine Token in eine legale Währung um, sodass der Wert der Kryptoaktiva allmählich oder auf einmal sinkt. Die Anleger bleiben also mit wertlosen Token zurück, die ein völlig fiktives Projekt repräsentieren.
Die technische Manipulation
Die andere Art des Betrugs besteht darin, dass der Gründer eines Projekts die Möglichkeit deaktiviert, die im Rahmen des Projekts ausgegebenen Token zu verkaufen. Bei dieser Art von Betrug wird der Entwickler die Genehmigungsfunktion des mit dem Token verknüpften Smart Contracts ausnutzen. Durch diese Manipulation werden die Anleger nicht mehr in der Lage sein, ihre Token zu verwenden, nachdem sie sie gekauft haben. Beim Kauf einer solchen Kryptowährung denkt der Anleger, dass er seinen Vermögenswert nach Belieben kaufen, verkaufen oder umtauschen kann.
Leider muss er kurz darauf feststellen, dass die Möglichkeit, das Token zu verkaufen, nur noch auf den Entwickler oder die Personen beschränkt ist, die er über den Smart Contract ausgewählt hat. Anschließend, sobald der Wert des Vermögenswerts hoch genug ist, verkauft der arglose Inhaber alle Token und zieht alle investierten Gelder an sich.
Was sind die Indikatoren für einen Rug Pull?
Einige Merkmale sind den oben vorgestellten Rug Pulls gemeinsam.
Das Auftauchen des Projekts über Nacht
Die seriösesten Kryptowährungsprojekte brauchen viel Zeit, um sich zu entwickeln und zu wachsen. Der Bitcoin ist der absolute Beweis dafür. So neigen Rug-Pullover in der Regel dazu, aus dem Nichts zu kommen. Und um bei einem breiten Publikum bekannt zu werden, nutzen sie meist Memes, kulturelle Phänomene oder auch Trends. Das Spiel Play To Earn, das auf Squid Game basiert, ist ein typisches Beispiel dafür. Solche Projekte sind oft mit unhaltbaren Versprechungen verbunden.
Die geringe Liquidität
Je größer der Liquiditätspool des Projekts, desto schneller kann das Token in Bargeld umgewandelt werden. Wenn ein Projekt eine geringe Liquidität aufweist, sollten Sie daher nicht darin investieren oder äußerst vorsichtig sein.
Es ist auch wichtig, Initiativen zu bevorzugen, die mit einem Bargeldsperrmechanismus einhergehen. Dieser ermöglicht es, eine bestimmte Menge an Token beiseite zu legen, die für den reibungslosen Betrieb des Pools erforderlich ist. Er stellt also für die Anleger sicher, dass die Entwickler den Pool nicht auf einmal leeren können.
Die aggressive Medienstrategie
Ein solides Projekt, das Kryptowährungen ausgibt, muss als Hauptargument die Art und Weise haben, wie es genutzt werden kann, sowie die Probleme, die es zu lösen versucht. Da es sich bei Rug-Pulls um Betrügereien handelt, sind sie in den meisten Fällen nutzlos.
Die Entwickler greifen daher auf ein äußerst aggressives Marketing zurück. Das bedeutet, dass sie in sozialen Netzwerken allgegenwärtig sind, Partnerschaften mit skrupellosen Influencern eingehen oder bezahlte Werbung schalten. Das Ziel ist es, ein möglichst breites Publikum zu erreichen, wenn man schon nichts anderes anbieten kann.
Der rasante Anstieg des Token-Werts
Die Welt der Kryptowährungen ist nicht viel anders als die Welt der geregelten Aktien. Wie bei jedem Unternehmen steigt der Wert eines Vermögenswerts nach dem Gesetz von Angebot und Nachfrage. Ein ehrliches Projekt wird somit einen erklärbaren Wachstumsprozess haben. Im Gegensatz zu potenziellen Rug Pulls, bei denen der Wert des Tokens auf unerwartete Weise steigen wird. Dies liegt in der Regel an den Entwicklern oder einigen komplizenhaften Händlern, die die „Angst, etwas zu verpassen“ (FOMO) ausnutzen, um noch mehr Investoren anzulocken.
Die Anonymität der Gründer
Das Wissen über das Team hinter dem Projekt ist entscheidend für die Beurteilung seiner Tragfähigkeit. Zwar ist der Bitcoin-Gründer Satoshi Nakamoto anonym, aber das ist bei den meisten anderen Projekten wie Ethereum, deren Gründer gut bekannt sind, nicht der Fall. Generell sind diejenigen, die die Verwendung von Pseudonymen bevorzugen, verdächtig, da sie möglicherweise die Absicht haben, sich einer möglichen Strafverfolgung zu entziehen. Praktisch für Betrüger, oder?
Wie kann man verhindern, dass man sein Geld in Rug-Pullovern verliert?
Es ist wichtig, daran zu erinnern, dass das Investieren in Kryptowährungen ein riskantes Geschäft ist. Verluste sind daher durchaus möglich. Dies ist ein weiterer Grund, bei Rug-Pullovern vorsichtig zu sein. Wenn man die verschiedenen oben dargelegten Anzeichen beherrscht, ist es leichter, sie zu erkennen und zu vermeiden, dass man ihnen erliegt.
Sie sollten sich das Projekt ansehen und zunächst einmal konkret verstehen, worum es geht. Es ist wichtig zu prüfen, ob die Teammitglieder bekannt sind und ob die Liquidität hoch ist. Man sollte sich auch ansehen, wer die Hauptinhaber der Token sind und ob es geplante Listings auf Handelsplattformen gibt. Einen Blick auf die Weißbücher, Rezensionen und sozialen Netzwerke des Projekts zu werfen, ist ebenfalls von entscheidender Bedeutung.
Der letzte Punkt besteht darin, neue Altcoins zu meiden, deren Code nicht geprüft wurde. Dabei handelt es sich in der Regel um einen Prozess, bei dem ein Drittunternehmen den Code des Smart Contracts hinter dem Token oder dem Protokoll analysiert. Sie wird dann öffentlich bestätigen, dass die Governance-Regeln des Smart Contracts die Gelder der Investoren ausreichend schützen und die Entwickler bei ihrer Aufgabe ausreichend betreuen.
Sie können sich auch auf Websites informieren, die Rug-Pulls und andere Betrügereien aufspüren oder auflisten, die in der Welt der Krypto-Assets lauern. Am besten ist es jedoch, selbst zu recherchieren.
Was sind die bekanntesten Rug Pulls?
Verschiedene Rug Pullover sind in die Schlagzeilen geraten. Die bekanntesten sind in der folgenden Grafik dargestellt, und diejenigen, die am meisten von sich reden gemacht haben, werden etwas ausführlicher vorgestellt.
Abbildung 2: Top 15 der Rug-Pullover nach gestohlenem Wert im Jahr 2021
Thodex
Thodex ist der wichtigste Rug-Pull des Jahres 2021. Ursprünglich handelte es sich um eine türkische Handelsplattform. Ihr CEO verschwand auf mysteriöse Weise, nachdem die Börse die Möglichkeit ihrer Nutzer, Geld abzuheben, behindert hatte. Für die Opfer dieses Betrugs beläuft sich der Gesamtverlust auf mehr als 2 Milliarden US-Dollar in Kryptowährungen.
Anubis DAO
Anubis DAO ist der zweitgrößte Rug Pull im Jahr 2021. Der Wert der den Anlegern gestohlenen Gelder entspricht nicht weniger als 58 Millionen US-Dollar an Krypto-Assets. Im Oktober 2021 behaupten die Entwickler dieses Projekts, dass sie eine dezentralisierte, schwebende Kryptowährung einführen, die mit einem Korb von Vermögenswerten unterlegt ist.
Zum Teil aufgrund seines stark an Dogecoin (DOGE) angelehnten Logos und dessen, was es bei einem Teil der Community auslöst, hat das Projekt fast 60 Millionen US-Dollar von Investoren aufgebracht, obwohl Anubis DAO weder eine Website, noch bekannte Entwickler, geschweige denn ein Whitepaper hatte.
Die Investoren erhielten dann ANKH-Token als Gegenleistung für ihre Finanzierung aus dem Liquiditätspool. Etwas mehr als 20 Stunden später waren jedoch alle gesammelten Gelder, hauptsächlich in Form von Wrapped Ethereum (wETH), aus dem Liquiditätspool des betrügerischen Projekts verschwunden.
Squid Game
Der Rug-Pull, der auf dem Erfolg der Squid Game-Serie aufgesprungen ist, ist einer der Betrügereien, die am meisten von sich reden gemacht haben. Das SQUID-Token sollte als Grundlage für ein „Play-to-Earn“ dienen. Dieser verzeichnete in den ersten Wochen nach seiner Einführung einen starken Anstieg. Tatsächlich stieg sein Wert um fast 33.600 %, von einem Cent auf 3,36 US-Dollar. Dieses Wachstum war so groß, dass der Altcoin schließlich 2.856 Dollar erreichte, bei einem täglichen Volumen von über 11 Millionen Dollar.
Sobald dieser Wert erreicht war, verschwand die Mehrheit der SQUIDs plötzlich. Sie wurden von einer mysteriösen Adresse gegen BNB von Binance ausgetauscht. Dies führte zu einem massiven Rückgang des SQUID-Kurses. Die Entwickler des Projekts waren nicht mehr erreichbar. Mehr als 43.000 Anleger, die ihr Geld in das SQUID-Token investiert hatten, stellten parallel zu diesem Verschwinden fest, dass sie es aufgrund des von den Gründern im Smart Contract des Tokens vorgeschriebenen Anti-Dumping-Mechanismus nicht mehr verkaufen konnten. Der Verlust belief sich auf insgesamt 2 Millionen US-Dollar.
Abbildung 3: Kursentwicklung des SQUID nach seinem rug pull
Schlussfolgerung zu Kryptowährungs-Rug-Pulls
Rug Pulls stellen also eine echte Gefahr für das Ökosystem der Kryptowährungen dar. Sie machen sich die Unerfahrenheit der Anleger zunutze, indem sie ihnen riesige Gewinne in Aussicht stellen, und einige böswillige Personen schrecken nicht davor zurück, sie zu betrügen.
Vorsicht ist daher das oberste Gebot, wenn man beschließt, sein kostbares Geld in ein Projekt zu investieren. Auch die Überwachung der Entwicklung des Projekts ist wichtig, um böse Überraschungen zu vermeiden.
Um noch weiter zu gehen und sich besser auf solche Situationen vorzubereiten, finden Sie hier einen Leitfaden, um alle Betrügereien im Zusammenhang mit der Welt der Kryptowährungen zu erkennen.
