In einer am Donnerstag erlassenen Verfügung hat die US-Rohstoffaufsichtsbehörde drei dezentrale Börsen (DEX) angeklagt und mit Geldbußen und Unterlassungsauflagen belegt.
Die Commodities and Futures Trading Commission (CFTC) ging gegen die drei DeFi-Protokolle Opyn, ZeroEx (0x) und Deridex vor, unter anderem wegen des illegalen Angebots von gehebelten und besicherten Warentransaktionen im Einzelhandel mit digitalen Vermögenswerten“.
Die Anklage gegen die drei Projekte bezog sich in erster Linie darauf, dass sie es versäumt hatten, die entsprechenden Lizenzen für den Betrieb in den USA zu erhalten.
Deridex und Opyn wurden außerdem angeklagt, weil sie es versäumt hatten, sich als Swap Execution Facility (SEF) oder Designated Contract Market (DCM) zu registrieren und sich als Futures Commission Merchant (FCM) zu registrieren“.
Heute hat @CFTC Anordnungen gegen die Betreiber von drei DeFi-Protokollen erlassen, weil sie illegalen Handel mit Derivaten auf digitale Vermögenswerte anbieten. Erfahren Sie mehr: https://t.co/7YDbgC1Xl2
– CFTC (@CFTC) September 7, 2023
Die beiden Börsen wurden auch für die Nicht-Sperrung von US-Nutzern und die Verletzung von Anti-Geldwäsche-Gesetzen im Rahmen des Bank Secrecy Act verantwortlich gemacht.
Die CFTC-Anordnungen sehen vor, dass Opyn, ZeroEx und Deridex zivilrechtliche Geldstrafen in Höhe von 250.000 $, 200.000 $ bzw. 100.000 $ zu zahlen haben. Alle drei Unternehmen waren in Delaware ansässig und hatten ihren Sitz in North Carolina.
Die CFTC veröffentlichte einen detaillierten Bericht über die jeweiligen Verstöße der einzelnen Börsen.
ZeroEx wurde angeklagt, weil es ein „2:1 gehebeltes Engagement in digitalen Vermögenswerten wie Ether und Bitcoin“ anbot, das nur an einer „registrierten Börse in Übereinstimmung mit dem CEA und den CFTC-Vorschriften“ angeboten werden kann.
Die Entwickler von ZeroEx und sein Front-End-Betreiber Matcha twitterten, dass das gehebelte Produkt „weniger als 0,1 % des Matcha-Handelsvolumens seit der Gründung“ ausmache.
TCN hat sich mit den Börsen in Verbindung gesetzt und wird diesen Artikel aktualisieren, falls sie antworten.
Konstruktiver Dialog“ mit CFTC
Das Matcha-Team sagte, dass es „nach einem konstruktiven Dialog mit der Aufsichtsbehörde zusätzliche Prozesse implementiert“.
In ihrer Pressemitteilung erklärte die CFTC, dass sie „die substanzielle Zusammenarbeit aller Befragten mit der Abteilung für Durchsetzung in dieser Angelegenheit in Form einer reduzierten zivilen Geldstrafe anerkennt.“
Es bleibt abzuwarten, ob diese Börsen in Zukunft weiter betrieben werden dürfen.
„Irgendwann kamen die DeFi-Betreiber auf die Idee, dass ungesetzliche Transaktionen rechtmäßig werden, wenn sie durch Smart Contracts erleichtert werden“, sagte der Director of Enforcement Ian McGinley in der offiziellen Pressemitteilung.
McGinley fügte hinzu: „Das ist nicht der Fall. Der DeFi-Bereich mag neu, komplex und in der Entwicklung begriffen sein, aber die Division of Enforcement wird sich mit ihm weiterentwickeln und diejenigen aggressiv verfolgen, die unregistrierte Plattformen betreiben, die US-Personen den Handel mit Derivaten digitaler Vermögenswerte ermöglichen. „
Einspruch gegen die CFTC-Entscheidung
Die Entscheidung stieß bei mindestens einem CFTC-Beauftragten und anderen Krypto-Befürwortern auf erheblichen Widerstand.
CFTC-Kommissarin Summer K. Mersinger veröffentlichte gestern eine öffentliche abweichende Erklärung gegen die Maßnahmen der Regulierungsbehörde.
Mersinger argumentierte, dass diese Durchsetzungsmaßnahmen nicht mit dem Mandat der Kommission zur Förderung verantwortungsbewusster Innovation übereinstimmen und stattdessen die Innovation im DeFi-Raum behindern und es versäumen, effektiv mit den Marktteilnehmern zusammenzuarbeiten.
Mersinger brachte auch die Durchsetzungsmaßnahme gegen Ooki DAO zur Sprache und erklärte, dass es sich in diesem Fall um eine „zentralisierte Börse“ handelte, die „gegen den Commodity Exchange Act („CEA“) und die CFTC-Vorschriften verstieß“.
In den „drei Fällen, die uns jetzt vorliegen“, waren die Protokolle jedoch „dezentral konzipiert und betrieben – ein Bereich, der bisher noch nicht Gegenstand einer CFTC-Durchsetzungsmaßnahme war“.
Vielleicht sollten wir uns von der Vorstellung verabschieden, dass die CFTC eine „bessere Regulierungsbehörde“ für Kryptowährungen ist als die SEC.
Heute verstieß die CFTC mit ihrem Angriff auf DeFi gegen das Urteil des Gerichts in der Uniswap-Sammelklage – und gegen ihre eigenen Grundsätze.
Lesen Sie @cftcmersingers abweichende Meinung: https://t.co/iJJrT7Px7y
– Jake Chervinsky (@jchervinsky) September 7, 2023
Rechtsanwalt Jake Chervinsky, Chief Policy Officer bei der Blockchain Association, verwies auf die „Stellungnahme des Gerichts in der Uniswap-Sammelklage“ und sagte, dass die CFTC ihre eigenen Grundsätze und die des Gerichts verletzt habe – „in einem Angriff auf DeFi“.
Ende August befand die Richterin Katherine Polk Failla vom Southern District of New York, dass die Investoren und Entwickler von Uniswap nicht gemäß den Bundeswertpapiergesetzen für sogenannte Betrugs-Token, die einen Händler verbrannt haben, haftbar sind. Faillas Entscheidung unterscheidet zwischen zentralisierten und dezentralisierten Kryptobörsen.
Das heutige Vorgehen der CFTC hat jedoch die Befürchtung erneuert, dass die Regulierungsbehörden gegen DeFi-Protokolle vorgehen werden.
Gabriel Shapiro, General Counsel bei Delphi Labs, twitterte: „Wenn Sie irgendeine Art von Schnittstelle etc. für ein DeFi-Kreditprotokoll betreiben, blockieren Sie die USA.“
