Firmy venture capital, które posiadają udziały w dużej liczbie jednorożców, przeznaczają pieniądze na dwa sektory – usługi internetowe i fintech.
W poszukiwaniu odpowiedzi na pytanie, gdzie trafiają duże pieniądze venture capital, nowa analiza przyjrzała się najnowszym danym dotyczącym jednorożców.
Ogólna liczba firm, których wycena przekracza 1 miliard dolarów, podwoiła się tylko w ciągu ostatniego roku, a za większość tego wzrostu odpowiadają pieniądze venture capital.
Fundamentalne zmiany w modelach społecznych, przepływach pracy i branżach, których rynek był świadkiem, doprowadziły wiele największych firm VC do inwestowania w ten sam zestaw jednorożców, z których większość to albo fintech, albo firmy świadczące usługi internetowe.
Big VC firms all invest in the same unicorns
Aby dowiedzieć się więcej o tym, w co inwestuje większość firm venture capital, BestBrokers przeanalizował niedawno opublikowane badania CB Insights. CB Insights przedstawiło listę wszystkich światowych jednorożców i dopasowało ją do danych na temat ich inwestorów i branż.
Raport BestBrokera wskazał 10 najlepszych podmiotów, które zainwestowały w największą liczbę jednorożców. Według danych, zaledwie dziesięć firm posiada 38% wszystkich 1143 jednorożców znajdujących się obecnie na rynku. Na czele znajduje się Accel, który posiada 67 firm o wartości ponad 1 miliarda dolarów, natomiast Tiger Global Management i Insight Partners zainwestowały w 61 jednorożców.
Andreessen Horowitz, jedno z najbardziej znanych nazwisk w świecie VC, posiada udziały w 57 jednorożcach.
Top 10 podmiotów z własnością w większości jednorożców (Źródło: BestBrokers)
Grupowanie tych jednorożców według branży pokazuje niezaprzeczalny trend – większość pieniędzy VC wydaje się trafiać do firm zajmujących się oprogramowaniem i fintechami.
10 najlepszych jednorożców firm venture capital rozłożonych według branż (Źródło: BestBrokers)
Oprogramowanie i usługi internetowe, fintech oraz e-commerce stanowią ponad połowę wszystkich jednorożców. Kolejne cztery branże – AI, cybersecurity, zdrowie i zarządzanie danymi – to nieco ponad jedna czwarta jednorożców.
„Od początku 2021 roku fintech unicorns wzrosły o oszałamiające 330%, następnie oprogramowanie i usługi internetowe z 274% i cybersecurity z 267%. Następne na liście są zdrowie, analityka danych, logistyka i AI. Wyraźnie widzimy, jak na modne branże silnie wpłynęła pandemia i zmiany, które przyniosła – powiedział Alan Goldberg, analityk BestBrokers.
Zmiany wywołane przez pandemię są najbardziej widoczne we wzroście, jaki obserwujemy w e-commerce. Spółki z branży e-commerce i direct-to-consumer są silnie reprezentowane w portfelach wszystkich azjatyckich podmiotów z listy, przy czym branża ta zajmuje pierwsze miejsce we wszystkich trzech azjatyckich firmach.
The top 10 venture capital firms’ ownership in unicorns by industry (Source: BestBrokers)
Goldberg powiedział, że nie jest to zaskoczeniem, biorąc pod uwagę, że przychody z e-commerce w Azji mają osiągnąć 2 biliony dolarów do 2024 roku.
Jednak dwie wiodące branże, w które zainwestowały firmy VC to oprogramowanie i fintech. I chociaż raport CB Insight grupuje firmy kryptowalutowe ze starszymi firmami fintech, można bezpiecznie założyć, że firmy kryptowalutowe i blockchainowe również stanowią znaczną część portfeli tych VC.
Jak donosiliśmy, znaczna liczba nowych jednorożców, które zostały dodane w całym ubiegłym roku, pochodziła z rynku kryptowalut. Do tych firm należą FTX, Ripple, OpenSea, Bitmain, Alchemy, Chainlysis i inne.
