Биткоин (BTC) развивает бычий импульс с начала недели, и это движение может стать началом конца вялости фондового рынка, которая длится с середины лета. Действительно, показатель исторической волатильности биткоина на прошлой неделе пробил поддержку медвежьего рынка, существующую с весны 2021 года, исторический минимум волатильности находится в поле зрения для сильного отскока, это гарантия того, что ноябрь 2022 года будет гиперимпульсивным.
Волатильность цены биткоина вблизи минимальной поддержки
Волатильность цены биткоина (BTC) достигла уровня, очень близкого к историческому минимуму конца октября, при этом 7-дневная волатильность может опуститься ниже 1%.
Это аномалия для класса активов с самыми высокими характеристиками волатильности на фондовом рынке, и теперь нам следует ожидать очень сильного отскока волатильности BTC в ноябре от исторического минимума.
В чем конкретно заключается значение предстоящего сильного отскока волатильности BTC?
Это предвещает движение цены на ранней стадии, которое будет очень широким в ноябре этого года, что является следующей альтернативой и без полумер:
- Застой рынка ниже уровня поддержки $19 000 и падение в ценовой диапазон $10 000 / $14 000;
- Бычье разрешение сжатия графика, нараставшего с лета, и бычье восстановление в направлении $25 000/$28 000.
Выбор направления будет основан на основных рыночных корреляциях с трендом доллара США на Forex, рыночными процентными ставками и рынком акций.
Цена биткоина по сравнению с его 7-дневной исторической мерой волатильности (нижняя кривая)
Факторы межэмиссионного рынка и сезонности могут сыграть в пользу бычьего восстановления BTC
Началом бычьего импульса в цене биткоина в начале этой недели стал выход крайне негативных данных по ценам на жилье в США.
В то время как цены на жилье составляют в среднем 30% при расчете уровня инфляции в США, это дает рынку надежду на дезинфляцию в ближайшие месяцы и прекращение роста процентных ставок.
Такая фундаментальная картина дезинфляции и снижения ставок станет источником бычьего восстановления для общей капитализации криптовалютного рынка.
Технический анализ также предполагает, что цена биткоина может превзойти рынок акций в течение следующих нескольких месяцев на Уолл-стрит. Технический анализ, примененный к кривой соотношения BTC/S&P 500, дает «бычьи» сигналы, то есть улучшение относительных показателей BTC по отношению к американским акциям.
Наконец, данные о сезонности напоминают нам, что ноябрь является самым результативным месяцем для цены биткоина за последние 13 лет, со средним показателем 55%.
Еженедельное отношение биткоина к P500, относительное соотношение BTC к американскому рынку акций
