Decentralizované finance (DeFi) byly jedním z hlavních příběhů roku 2021, o čemž svědčí objemy obchodů, které proběhly přes decentralizované burzovní platformy (DEX). Ty přesáhly 1 bilion dolarů, což je o 858 % více než v roce 2020.
Objem DEX se zvýšil o 858 %
Decentralizované burzovní platformy vykázaly podle výroční zprávy zveřejněné analytickou platformou The Block za rok 2021 objem transakcí přesahující 1 bilion dolarů.
Toto číslo představuje obrovský nárůst o 858 % oproti objemům obchodů, které DEXy zaznamenaly v roce 2020, a to na základě údajů k 23. prosinci. V loňském roce se na těchto decentralizovaných platformách zobchodovalo něco přes 115 miliard dolarů.
Měsíční objemy dosáhly vrcholu v květnu 2021 a činily 162,8 miliardy dolarů. Nejvýraznější nárůst zaznamenal leden, kdy oproti předchozímu měsíci vzrostl o 137,3 %. V listopadu byl navíc zaznamenán třetí nejvyšší měsíční objem transakcí.
Tento nárůst objemu odráží nárůst síly decentralizovaných obchodních platforem ve srovnání s jejich centralizovanými konkurenty, kteří se stále častěji dostávají pod palbu kritiky regulačních orgánů. Jak ukazuje následující graf, převaha DEXů nad CEXy se měsíc od měsíce snižuje:
Jedním z důvodů tohoto trendu je zásah některých zemí proti kryptoměnám, a tedy i centralizovaným směnárenským platformám. Například loni v září čínská centrální banka zakázala burzu Huobi pro všechny uživatelské účty v pevninské Číně. Vlna investorů se pravděpodobně přesměrovala na alternativní řešení, jako je DEX.
Zaměření na klíčové hráče na trhu
V letošním roce došlo k posunu sil mezi hráči na DEX také v oblasti decentralizovaného financování (DeFi). Zatímco v lednu 2021 vedla v objemu uzamčené hodnoty (TVL) služba Uniswap v2, nyní je to Curve Finance, která dosahuje největšího objemu.
Tento protokol se skutečně dokázal prosadit v srdcích uživatelů i v žebříčku DeFi a obsadil první místo před Uniswapem a Sushiswapem. Společnost Curve má v současné době v úschově 14,7 miliardy dolarů, což je o 43 % více než její přímý konkurent.
Společnost Uniswap však nadále vede na trhu, pokud jde o objem transakcí. Na svém vrcholu v květnu zaznamenal Uniswap v2 měsíční objem 59,2 miliardy dolarů, než jej zastínil jeho nástupce. Uniswap v3, který byl uveden na trh v květnu 2021, ovládl v posledním finančním roce odvětví o 50 % (47 miliard dolarů). V kombinaci s verzí v2 zpracovává Uniswap téměř 70 % objemů, které protékají decentralizovanými obchodními platformami.
A konečně, poněkud překvapivě, z údajů zprávy vyplývá, že 13,9 % uživatelů se rozhodlo pro provádění svých obchodů využívat agregátory DEX. S téměř 70% podílem na trhu je 1palcový protokol lídrem.