Децентрализираното финансиране (DeFi) беше една от водещите истории на 2021 г., за което свидетелстват обемите на търговията, преминали през платформите за децентрализиран обмен (DEX). Те надхвърлиха 1 трилион долара, което е с 858% повече в сравнение с 2020 г.
Обемът на DEX се е увеличил с 858%
Децентрализираните платформи за обмен са регистрирали трансакции за над 1 трилион долара през 2021 г., сочи годишният доклад, публикуван от аналитичната платформа The Block.
Тази цифра представлява огромно увеличение от 858% в сравнение с обемите на търговия, които DEX-ите са регистрирали през 2020 г., въз основа на данни към 23 декември. Миналата година на тези децентрализирани платформи са изтъргувани малко над 115 милиарда долара.
Кумулативен месечен обем на децентрализираните платформи за търговия (източник: The Block Report)
Месечните обеми достигнаха своя връх през май 2021 г. – 162,8 млрд. долара. Най-значителен ръст спрямо предходния месец бе отчетен през януари, когато увеличението бе 137,3%. Освен това през ноември е регистриран третият най-голям месечен обем на транзакциите.
Това увеличение на обема отразява нарастването на силата на децентрализираните платформи за търговия в сравнение с централизираните им конкуренти, които все по-често са под обстрела на регулаторните органи. Както се вижда от следващата графика, господството на DEX над CEX намалява с всеки изминал месец:
Месечен доминиращ обем между DEX и CEX (Източник: The Block Report)
Една от причините за тази тенденция са репресиите на някои държави срещу криптовалутите и съответно срещу централизираните платформи за обмен. Например през септември миналата година Китайската централна банка наложи забрана на обмена на Huobi за всички потребителски акаунти, намиращи се в континентален Китай. Вълна от инвеститори вероятно се е пренасочила към алтернативни решения като DEX.
Фокус върху ключови играчи на пазара
Тази година в областта на децентрализираните финанси (DeFi) също се наблюдава промяна на властта сред играчите на DEX. Докато през януари 2021 г. Uniswap v2 беше лидер по отношение на блокираната стойност (TVL), сега Curve Finance е тази, която има най-много.
Всъщност протоколът успя да се утвърди в сърцата на потребителите и в класацията на DeFi, като зае първото място пред Uniswap и Sushiswap. Понастоящем Curve има 14,7 млрд. долара в ескроу, което е с 43% повече от прекия ѝ конкурент.
Топ 5 на децентрализираните платформи за обмен по обща блокирана стойност (източник: DeFi Pulse)
Въпреки това Uniswap продължава да е лидер на пазара по отношение на обема на транзакциите. В пика си през май Uniswap v2 регистрира месечен обем от 59,2 млрд. долара, преди да бъде засенчен от своя наследник. Стартирала през май 2021 г., Uniswap v3 доминира в индустрията с 50% (47 млрд. долара) през последната финансова година. В комбинация с v2 Uniswap обработва близо 70% от обемите, които преминават през децентрализираните платформи за търговия.
И накрая, донякъде изненадващо, данните от доклада сочат, че 13,9 % от потребителите избират да използват агрегатори на DEX, за да извършват своите сделки. С почти 70 % от пазарния дял, 1-инчовият протокол е лидер.
