El juicio de Sam Bankman-Fried, el ex consejero delegado de FTX, comienza hoy. FTX, que en su día fue una próspera plataforma de intercambio de criptodivisas, se derrumbó estrepitosamente en 2022 tras las terribles revelaciones sobre su funcionamiento interno. Sam Bankman-Fried se enfrenta a numerosos cargos, y su destino se decidirá en el juicio que se prolongará hasta el 9 de noviembre de 2023, arriesgándose potencialmente a una condena de más de 110 años de prisión.
Hoy comienza el juicio contra Sam Bankman-Fried (SBF), antiguo consejero delegado de la plataforma de criptomonedas FTX. Para conmemorar la ocasión, he aquí una breve retrospectiva del asunto FTX y lo que llevó al colapso del imperio de SBF cuando FTX se había establecido como una de las principales plataformas de criptointercambio del mundo.
Como uno de los mayores escándalos financieros de nuestro tiempo, esto es lo que necesita saber a medida que el juicio de Sam Bankman-Fried se pone en marcha.
FTX, ¿qué era?
En 2017, Sam Bankman-Fried, tras pasar unos años en el mundo financiero profesional en Jane Street, tomó la iniciativa de lanzar Alameda Research, una empresa dedicada íntegramente al trading de criptodivisas. Con una veintena de empleados en aquel momento, SBF aprovechó la moda de las criptodivisas y consiguió generar 20 millones de dólares en beneficios tan solo 3 semanas después del lanzamiento de Alameda.
La estrategia de Sam Bankman-Fried estaba bien afinada: para obtener tales beneficios, Alameda Research aprovechaba las oportunidades de arbitraje comprando Bitcoin en los mercados asiáticos antes de venderlo a un precio superior.
Ante este éxito, Sam Bankman-Fried decidió lanzar FTX (Future Exchange) en mayo de 2019 para ampliar su negocio. Por aquel entonces, FTX se presentaba como una plataforma dedicada más a inversores sofisticados y experimentados.
Fotografía del FTX Arena, rebautizado como tal tras la asociación establecida entre FTX y los Miami Heat (NBA)
FTX se convirtió rápidamente en un éxito rotundo: en 2021, la empresa estaba valorada en más de 30.000 millones de dólares. Las grandes estrellas no tienen reparos en asociar su imagen a la bolsa, y FTX acumula acuerdos de patrocinio con Riot Games (League of Legends), el equipo de F1 Mercedes AMG-Petronas, los Golden State Warriors (NBA) y la Major League Baseball (MLB), por citar solo algunos.
¿Cómo se metió FTX en problemas?
Al igual que muchas empresas del mundo de las criptomonedas, 2022 habrá sido un año especialmente complicado. El año estuvo marcado por las sucesivas quiebras de Terra (LUNA), Celsius y, posteriormente, del fondo de cobertura Three Arrows Capital (3AC), acontecimientos que llevaron el precio del Bitcoin por debajo del umbral simbólico de los 20.000 dólares, cuando había comenzado el año rozando los 50.000 dólares.
El 2 de noviembre, el criptoespecialista CoinDesk reveló que la estructura de Alameda Research se mantenía en realidad unida por FTT, el token nativo de la plataforma FTX. En otras palabras, de la noche a la mañana nos enteramos de que miles de millones de dólares están en realidad respaldados por un token extremadamente volátil, y no por dinero real.
Rápidamente cundió el pánico. Como recordatorio, en el momento de los hechos, FTX era la segunda mayor plataforma de criptomonedas del mundo en términos de volumen negociado, la única capaz de rivalizar con el titán Binance. Y fue Changpeng Zhao, el CEO de Binance, quien arrastraría a FTX al abismo: 2 días más tarde, anunció que vendería todo el FTT obtenido por Binance durante una inversión estratégica en la plataforma.
Evolución del precio del Bitcoin a lo largo del año 2022
El mercado no tardó en incendiarse. El precio de FTT siguió cayendo, y las revelaciones de CoinDesk resultaron ser ciertas: el imperio de Sam Bankman-Fried se mantenía unido sólo por su propio token, FTT.
Poco más de una semana después, cayó la gota que colmó el vaso: FTX se declaró en bancarrota, y su centenar de filiales en todo el mundo siguieron su ejemplo al mismo tiempo.
¿Cómo se está posicionando Sam Bankman-Fried?
Desde el colapso de FTX, ha salido a la luz una revelación tras otra, incluyendo malversación de fondos, compra de artículos de lujo a costa de los clientes de la plataforma, financiación oscura de campañas políticas, prevaricación interna, blanqueo de dinero, corrupción y amateurismo total.
Pero Sam Bankman-Fried no lo niega: sigue proclamando su inocencia contra viento y marea, a pesar de las abrumadoras pruebas. En total, el antiguo cripto prodigio se enfrenta a media docena de cargos diferentes.
Gary Gensler, presidente de la Comisión del Mercado de Valores (SEC), se ha pronunciado abiertamente sobre la situación de FTX:
«[Sam] Bankman-Fried construyó un castillo de naipes sobre unos cimientos de engaño mientras decía a los inversores que era uno de los edificios más seguros del sector de las criptomonedas. «
El exCEO de FTX negó así haber malversado fondos de clientes o haber cometido mala conducta intencionada alguna. Incluso intentó culpar a Caroline Ellison, su ex socia y ex consejera delegada de Alameda Research, filtrando información personal sobre ella al New York Times.
Pero le salió el tiro por la culata: el tribunal dictaminó que se trataba de un intento por su parte de intimidar a Caroline Ellison, que ya había accedido a testificar contra él, además de admitir los cargos que se le imputaban.
Caroline Ellison no es la única persona de alto rango que ha aceptado testificar contra SBF. Otros de sus antiguos lugartenientes, como Nishad Singh, Gary Wang y Ryan Salame, también se han declarado culpables y han aceptado ayudar a la justicia estadounidense en el caso FTX.
Además, parece que Sam Bankman-Fried también está intentando echar la culpa a sus abogados. El ex CEO de FTX afirmó que la mayoría de las posiciones que se le acusó de tomar tras el colapso del criptointercambio fueron el resultado de los consejos de su equipo legal.
Qué esperar del juicio de Sam Bankman-Fried
El juicio de Sam Bankman-Fried comienza hoy, martes 3 de octubre, y está previsto que se prolongue hasta el jueves 9 de noviembre. A lo largo del juicio, el gobierno tendrá que demostrar que Sam Bankman-Fried es objetiva e indudablemente culpable de los cargos que se le imputan. De no ser así, el antiguo CEO de FTX podría ser declarado inocente.
Al final del juicio, el juez Lewis Kaplan instruirá al jurado para que considere adecuadamente cada uno de los cargos de la acusación. El jurado tendrá que determinar si Sam Bankman-Fried tuvo o no la intención de cometer los diversos actos de los que se le acusa.
Cronología del juicio de Sam Bankman-Fried
El juez Kaplan, licenciado en Derecho por Harvard, ya se había dirigido directamente a Sam Bankman-Fried en una vista, diciéndole que «se tomara en serio el proceso». En la misma vista, en la que el juez revocó la libertad bajo fianza de Bankman-Fried, añadió que «la prisión no estaba en la lista de instalaciones de 5 estrellas de nadie».
Si es declarado culpable de todos los cargos, Sam Bankman-Fried se enfrenta a más de 100 años de prisión. Sus antiguos lugartenientes, Gary Wang, Nishad Singh y Caroline Ellison, también se enfrentan a décadas de cárcel. Sin embargo, el hecho de que hayan admitido su culpabilidad y accedido a testificar contra SBF podría significar que sus condenas podrían reducirse.
Paralelamente a este juicio, Sam Bankman-Fried se enfrentará a otros 5 cargos en un segundo juicio previsto para marzo de 2024.
