Home » On-chain analýza Bitcoinu (BTC) – Rezistence na úrovni 24 000 USD?

On-chain analýza Bitcoinu (BTC) – Rezistence na úrovni 24 000 USD?

by v

Po vybírání zisků vytváří cena Bitcoinu (BTC) nový boční pohyb v pásmu mezi 21 200 a 24 100 dolary. Na jaké cenové úrovně BTC v poslední době reagoval a jaké jsou potenciální oblasti podpory/odporu, které je třeba sledovat

?

Bitcoin ustupuje pod 22 000 dolarů

Po prudkém růstu ceny v lednu 2023 cena bitcoinu (BTC) vzrostla a otestovala 24 000 USD, než se dostala do úzkého pásma v oblasti 23 000 USD.

Minulý týden cena BTC prolomila toto rozpětí a stabilizovala se pod 22 000 USD, čímž zahájila novou lateralizaci.

Obrázek 1: Denní cena BTC

Obrázek 1: Denní cena BTC


Jelikož růstový trend započatý na začátku roku zpomaluje, budeme dnes sledovat cenové úrovně, na které cena BTC v poslední době reagovala, potenciální zóny podpory/odporu, které je třeba sledovat.

K tomu využijeme metriku, kterou jsme již několikrát zmínili v našich předchozích analýzách: rozložení realizovaných cen UTXO neboli URPD.

Potenciální úrovně podpory/odporu

Pomocí URPD můžeme vizualizovat rozložení pořizovacích cen BTC v oběhu a identifikovat shluky objemů, které mohou brzdit nebo zvýrazňovat cenový pohyb.

Následující graf představuje rozložení realizačních cen k 1. lednu 2023. Zde můžeme jasně vidět tři hlavní oblasti zájmu:

  • BTC ze starších cyklů (zeleně), držené v zisku po několik let, s nákladovou základnou nižší než 11 000 USD.
  • BTC pořízené v současném rozsahu (oranžová), mezi 15 700 a 24 100 USD, s působivou koncentrací ceny dosaženou na úrovni 16 400 USD.
  • BTC držené se ztrátou od ATH v listopadu 2022 (červeně), z nichž většina byla prodána během turbulencí na medvědím trhu.
Obrázek 2: URPD (1. ledna 2023)

Obrázek 2: URPD (1. ledna 2023)


Můžeme si všimnout, že nákladová základna mnoha subjektů se v té době nacházela ve spodní části oranžového pásma, což poskytovalo silnou podporu v případě poklesu.

O měsíc později (1. února 2023), po zvýšení ceny, které přiblížilo cenu BTC k 24 000 USD, se složení URPD změnilo na níže uvedené rozložení.

Je vidět, že nárůst ceny způsobil migraci realizovaných cen na vyšší úrovně, do horní části rozpětí (tmavě oranžově), mezi 21 200 a 24 100 USD.

Obrázek 3: URPD (1. února 2023)

Obrázek 3: URPD (1. února 2023)


V tomto cenovém rozpětí skutečně během jednoho měsíce změnilo majitele více než 800 000 BTC, což signalizuje pozoruhodné vybírání zisků z BTC nahromaděných níže, na úrovni 16 400 USD.

Kromě toho si můžeme všimnout, že cena BTC narazila na oblast s nízkým objemem mezi 24 100 a 26 700 dolary, která od té doby zřejmě působí jako rezistence směrem vzhůru.

Po prolomení nákladových bází několika skupinami držitelů představuje tato překážka důležitý psychologický pivot, který vyznačuje hranici mezi pohybem do strany a obnovením vzestupného trendu.

A konečně, po nedávném návratu ceny pod 22 000 USD ukazuje aktuální rozložení realizovaných cen čistý nárůst objemu BTC mezi 15 700 a 24 100 USD, který soustřeďuje více než 29 % zbývající nabídky.

Obrázek 4: URPD (14. února 2023)

Obrázek 4: URPD (14. února 2023)


Na horní hranici bylo od 1. února přidáno celkem 325 700 BTC, což znamená, že vybírání zisků se s poklesem ceny zpomalilo.

Vzhledem k tomu, že necelé dva miliony BTC jsou nyní seskupeny v cenovém rozpětí necelých 3 000 USD, tedy mezi 21 200 a 24 100 USD, jsou prolomení této zóny odporu a její otestování jako podpory podmínkami, které by podpořily zdravé pokračování vzestupného trendu.

Všimněte si, že nízké objemy mezi 24 100 a 26 700 dolary mají potenciál vytvořit vítr v zádech, který by mohl BTC při býčím průrazu vynést nad 27 000 dolarů.

Naproti této oblasti odporu se nachází široce uznávaná zóna podpory, která od listopadu 2022 působí jako spodní hranice medvědího trhu.

Obrázek 5: URPD podle věkového pásma (14. února 2023)

Obrázek 5: URPD podle věkového pásma (14. února 2023)


Tato skutečná zeď, která se nachází mezi 15 700 a 16 400 dolary a soustřeďuje téměř 1,8 milionu BTC, zahrnuje jak BTC nahromaděné během listopadové kapitulace (1 měsíc – 3 měsíce), tak BTC z předchozích cyklů (4 roky a více).

Tyto BTC nebyly během lednové rally 2023 utraceny, což naznačuje, že jejich držitelé čekají na lepší ceny, aby je mohli prodat, nebo prostě nemají v úmyslu prodávat (chování HODlingu).

Pokud by BTC tuto podporu zespodu prorazil, nízké objemy mezi 15 700 a 11 000 USD by mohly opět vytvořit dno a urychlit pokles trhu.

Shrnutí této on-chain analýzy BTC

Celkově údaje z tohoto týdne naznačují, že v současném rozpětí se soustřeďuje dominantní část zbývající nabídky (přibližně 5,6 milionu BTC, tj. 29 % nabídky), z níž je většina v tuto chvíli držena se ziskem.

Zdá se, že cena BTC navazuje nový boční pohyb směrem k horní hranici rozpětí, které se nachází mezi 21 200 a 24 100 USD.

Hloubkové studium URPD a jeho varianty věkového pásma nám umožňuje potvrdit, že cena BTC je stlačená mezi:

  • rezistencí na úrovni 24 100 USD, což způsobilo vybírání zisků, když se k ní cena přiblížila;
  • Podporou na úrovni 15 700 USD, která soustřeďuje velký objem BTC z předchozích cyklů a BTC nahromaděný během výprodeje v listopadu 2022.

Ať už se jedná o proražení z horní nebo dolní hranice, výstup z tohoto rozpětí pravděpodobně vyvolá velký cenový pohyb, který bude poháněn nízkými objemy cen na obou koncích tohoto cenového rozpětí.

Při býčím proražení by cena rychle vzrostla nad 27 000 dolarů, zatímco při medvědím proražení by trh mohl zamířit do oblasti 11 000 dolarů.

Related Posts

Leave a Comment