LooksRare dosahuje většího objemu než OpenSea, ale většina z nich je poznamenána nadsazenými obchody, jejichž cílem je manipulovat s modelem odměn.
V krátkosti
- LooksRare je nové Ethereum NFT tržiště, které využívá model pobídek na tokeny.
- Objem obchodů prudce vzrostl, ale platforma je v současné době zahlcena wash tradingem.
Trh NFT dostal tento týden ránu, když překvapivý nový účastník LooksRare začal hromadit masivní čísla objemu obchodů s Ethereem. Jak ale obchodování na konkurenční platformě OpenSea stoupá, ukázalo se, že někteří obchodníci manipulují se systémem odměn založeným na tokenech LooksRare prostřednictvím formy wash tradingu – a platformě to zřejmě nevadí.
LooksRare je postavena na tokenu LOOKS, který platforma rozesílá do 185 000 peněženek oprávněných uživatelů OpenSea, aby se je pokusila nalákat na platformu. Platforma také vyplácí své denně nashromážděné transakční poplatky všem uživatelům, kteří token LOOKS vsadí, ve formě zabaleného etherea (WETH).
Kromě toho má LooksRare také zásobu tokenů LOOKS, které bude denně rozdělovat uživatelům, kteří obchodují s NFT ve vybraných, ověřených sbírkách – včetně Bored Ape Yacht Club a Doodles. Při současné ceně 4,23 dolaru za token rozdává tržiště každý den tokeny LOOKS v hodnotě více než 12,1 milionu dolarů, ačkoli v průběhu příštího roku se jejich počet zmenší.
Prozatím se však zdá, že někteří obchodníci touží s modelem odměn manipulovat. V průběhu posledního dne LooksRare zaznamenal četné obchody s NFT, které se pohybovaly tam a zpět mezi stejnými dvěma peněženkami, včetně NFT Meebits, který se pokaždé prodal za WETH v hodnotě přibližně 50 milionů dolarů. To je objem obchodů v hodnotě 100 milionů dolarů ve dvou transakcích.
Údaje o prodejích z CryptoSlam ukazující obchody Meebits tam a zpět z dnešního rána. (Zdroj: CryptoSlam)
Desítky dalších NFT Loot a Meebits se v četných transakcích typu back-and-forth prodaly za zhruba 3 miliony dolarů za kus ve WETH, jak je vidět na seznamu nejlepších prodejů NFT na CryptoSlam. Naproti tomu průměrná prodejní cena NFT Meebits na předním tržišti OpenSea za poslední týden činila přibližně 4,1 ETH (13 800 USD v dnešní hodnotě), zatímco NFT Loot se prodávaly v průměru za necelých 2,2 ETH (7 400 USD) za kus.
Jedná se o formu wash tradingu – tedy manipulace s trhem tak, že to vypadá, že je na něm větší aktivita, než by byla organicky. Wash trading lze využít například ke zvýšení poptávky po finančním aktivu nebo k ukrytí neoprávněně získaných zisků z nelegálních aktivit. Kritici často obviňují trh NFT z toho, že skrývá rozsáhlé wash trading a praní špinavých peněz.
V tomto případě se wash trading zřejmě provádí za účelem výrazného zvýšení potenciálního podílu na odměnách za obchodování, které uživatelé získávají za nákup a prodej NFT na webu. Obchodníci stále musí platit 2% transakční poplatek, stejně jako standardní poplatky za Ethereum gas (náklady na síťové transakce), ale Meebits i Loot jsou sbírky, které kromě těchto poplatků neúčtují tvůrcům žádné poplatky.
$LOOKS Byly rozděleny odměny za 1. den obchodování.
Aktivní stakeři LOOKS nyní získávají každý blok WETH z poplatků za obchodování v předchozím období.
Období výpočtu obchodních odměn pro 2. den je v provozu a skončí zítra v 00:00 UTC.
https://t.co/xLrd3PKRKX pic.twitter.com/JlTRze1nua
– LooksRare – NFT Marketplace (@LooksRareNFT) January 12, 2022
Jinými slovy, obchodníci, jejichž cílem je manipulovat se systémem odměn LooksRare, sázejí na to, že odměny, které získají v tokenech LOOKS a WETH, budou cennější než transakční poplatky LooksRare a poplatky za plyn Ethereum, které při tom utratí.
Zdá se, že tým společnosti LooksRare je k manipulačním taktikám lhostejný – a pravděpodobně je možná i podporuje.
LooksRare se k tomu oficiálně nevyjádřil prostřednictvím svého účtu na Twitteru ani oznámení na serveru Discord, ale retweetnul vlákno, ve kterém sběratel NFT dingaling, zřejmě seed investor LooksRare, říká, že wash trading se děje „by design… probably“ a nazývá ho „geniálním“. Dnes ráno LooksRare vlákno znovu retweetnul a pouze přidal „Diskutujte“.
Diskuse https://t.co/i52Bcq5kfR
– LooksRare – NFT Marketplace (@LooksRareNFT) 12. ledna 2022
V úterý jsme se obrátili na společnost LooksRare s žádostí o komentář, ale nedostali jsme odpověď.
Stávající dokumenty na webových stránkách společnosti LooksRare naznačují, že její tržní model činí taktiku wash trading „extrémně nerentabilní“ kvůli poplatkům, ale to nezabránilo některým obchodníkům v tom, aby bezostyšně prodávali NFT tam a zpět ze svých kontrolovaných peněženek a snažili se tak hrát hru na systém.
Zamlžená data
Obchodování s mycími prostředky dramaticky zvyšuje objem celkového obchodování probíhajícího na LooksRare. Společnost Dune Analytics hlásí, že dnes se na LooksRare zatím zobchodoval objem obchodů s ethereem v hodnotě 377 milionů dolarů, což následuje po včerejším objemu 325 milionů dolarů. Srovnejte to s OpenSea, která včera zaznamenala objem obchodů ve výši 176 milionů dolarů a dnes se zatím nachází na 102 milionech dolarů.
Takováto taktika wash tradingu s cílem manipulovat s distribucí odměn za tokeny sice není nelegální, ale zkresluje údaje přicházející z trhu. LooksRare se může ohánět čísly, která ukazují výrazně vyšší objem obchodů než OpenSea, ale když se zdá, že většina nejlepších transakcí byla provedena čistě za účelem hry se systémem, mají tato data jen malou hodnotu.
Navíc LooksRare, který takovou taktiku umožňuje, aby uživatelé prodávali stejné NFT tam a zpět za ceny tisíckrát vyšší, než je průměr trhu, ovlivňuje výši odměn, které dostávají ostatní uživatelé platformy. Společnost LooksRare však opět nedala najevo, že by se pokusila toto chování trestat nebo omezit.
Hodnotné odměny a prudce rostoucí objem obchodování se mohou pro LooksRare ukázat jako výhodný krátkodobý marketing, ale teprve se ukáže, zda si token LOOKS udrží nebo zvýší svou hodnotu v průběhu času – a zda si ho uživatelé budou držet, místo aby se ho zbavovali a vybírali zisky.
A co víc, ukradne LooksRare uprostřed nadsazených obchodních čísel skutečně hrom OpenSea? To ukáže čas, i když OpenSea zaznamenala pokles denního objemu obchodů s Ethereem z 261 milionů dolarů v neděli na 169 milionů dolarů v pondělí a 176 milionů dolarů v úterý. OpenSea je stále na cestě k rekordnímu měsíčnímu objemu obchodů s NFT, který v lednu zatím dosáhl téměř 2,45 miliardy dolarů, zatímco rekord z loňského srpna činil 3,4 miliardy dolarů.
CryptoSlam, přední blockchainová analytická platforma, sděluje, že vyhodnocuje tok dat na řetězci LooksRare a možná bude muset nakonec změnit způsob jejich kategorizace.
„Pozorně sledujeme vzestup LooksRare a aktivně zvažujeme, jak s těmito typy transakcí nejlépe zacházet, a zároveň získáváme zpětnou vazbu od komunity,“ řekl zakladatel a generální ředitel společnosti CryptoSlam Randy Wasinger. „V krátkodobém horizontu neodstraňujeme žádné transakce, protože máme pocit, že nadsazené údaje o objemu prodejů Meebits, Loot a dalších jsou zjevně velkým příběhem a naše data poskytují plnou transparentnost toho, k jaké aktivitě na řetězci dochází.“
„Pokud se tyto wash obchody budou vyskytovat i v delším časovém horizontu,“ dodal, „budeme je pravděpodobně muset vykazovat odděleně, abychom zachovali srovnatelnost projektů a zároveň poskytli plnou transparentnost toho, co se na řetězci děje.“
