LooksRare está a colocar mais volume do que o OpenSea, mas grande parte dele é marcado por comércios inflacionados concebidos para manipular o modelo de recompensas.
Em resumo
- LooksRare é um novo mercado Ethereum NFT que utiliza um modelo de incentivo simbólico.
- O volume de comércio disparou, mas a plataforma está actualmente a ser invadida por operações de lavagem.
O mercado NFT sofreu um abalo esta semana quando a LooksRare, nova empresa surpresa, começou a acumular números maciços de volume de comércio de Ethereum. Mas à medida que a negociação aumenta no rival OpenSea, tornou-se claro que alguns comerciantes estão a manipular o sistema de recompensas baseado em fichas da LooksRare através de uma forma de negociação de lavagem – e a plataforma não parece importar-se.
LooksRare é construído em torno do símbolo LOOKS, que a plataforma está a deixar cair no ar para 185.000 carteiras de utilizadores elegíveis do OpenSea para tentar atraí-los até à plataforma. A plataforma também paga as suas taxas de transacção diárias acumuladas a todos os utilizadores que apostam o símbolo LOOKS sob a forma de Wrapped Ethereum (WETH).
Além disso, a LooksRare também tem um stock de fichas LOOKS que distribuirá diariamente aos utilizadores que comercializam NFTs em colecções seleccionadas e verificadas – incluindo o Bored Ape Yacht Club e o Doodles. Ao preço actual de $4,23 por ficha, o mercado está a oferecer mais de $12,1 milhões de fichas LOOKS todos os dias, embora a contagem diminua ao longo do próximo ano.
Por enquanto, no entanto, alguns comerciantes parecem ansiosos por manipular o modelo de recompensas. Ao longo do último dia, LooksRare tem visto numerosos negócios NFT que vão e vêm entre as mesmas duas carteiras, incluindo um Meebits NFT que vendeu por cerca de 50 milhões de dólares de WETH cada vez. É um volume de transacções no valor de 100 milhões de dólares em duas transacções.
Dados de vendas do CryptoSlam mostrando as trocas de Meebits desta manhã. (Fonte: CryptoSlam)
Dúzias de outros Loot e Meebits NFTs venderam por cerca de $3 milhões de dólares americanos cada um em numerosas transacções, como se pode ver na lista de vendas da NFT no CryptoSlam. Em contraste, o preço médio de venda de um Meebits NFT no mercado líder OpenSea na última semana foi de cerca de 4,1 ETH ($13.800 ao valor de hoje), enquanto que os Loot NFTs venderam por uma média de menos de 2,2 ETH ($7.400) cada um.
É uma forma de transacção de lavagem, ou seja, manipulando o mercado fazendo-o parecer que há mais actividade do que a que haveria organicamente. O wash trading pode ser utilizado para aumentar a procura de um activo financeiro ou para ocultar ganhos obtidos ilegalmente de actividades ilícitas, por exemplo. Os críticos acusam frequentemente o mercado NFT de abrigar o comércio de lavagens generalizado e a lavagem de dinheiro.
Neste caso, o “wash trading” está aparentemente a ser feito para aumentar significativamente a parte potencial das recompensas de negociação que os utilizadores recebem pela compra e venda de NFTs no site. Os comerciantes ainda têm de pagar a taxa de transacção de 2%, bem como as taxas normais de gás Ethereum (custos de transacção de rede), mas Meebits e Loot são ambas cobranças que não cobram direitos de criadores para além dessas taxas.
$LOOKS Foram distribuídas as recompensas comerciais do primeiro dia.
Os stakers activos LOOKS estão agora a ganhar COM cada bloco a partir das taxas de negociação do período anterior.
O período de cálculo das recompensas de negociação para o dia 2 é ao vivo e terminará às 00:00 UTC de amanhã.
https://t.co/xLrd3PKRKX pic.twitter.com/JlTRze1nua
– LooksRare – NFT Marketplace (@LooksRareNFT) 12 de Janeiro de 2022
Por outras palavras, os negociantes que pretendem manipular o sistema de recompensas LooksRare apostam que as recompensas que recebem em fichas LOOKS e WETH serão mais valiosas do que as taxas de transacção LooksRare e as taxas de gás Ethereum que estão a gastar no processo.
A equipa de LooksRare parece indiferente às tácticas de manipulação – e, sem dúvida, pode estar a encorajá-la.
LooksRare não o comentou oficialmente através da sua conta no Twitter ou de anúncios no servidor Discord, mas retweetou um tópico em que NFT collector dingaling, aparentemente um investidor de sementes LooksRare, diz que a transacção de lavagem está a acontecer “por concepção… provavelmente” e chama-lhe “génio”. LooksRare retweeted o fio novamente esta manhã, acrescentando simplesmente “Discuss “
Discuss – LooksRare – NFT Marketplace (@LooksRareNFT) Janeiro 12, 2022
Entrou em contacto com a LooksRare para comentários na terça-feira e não voltou a ouvir.
Os documentos existentes no website da LooksRare sugerem que o seu modelo de mercado torna as tácticas de lavagem “extremamente não rentáveis” devido às taxas, mas isso não impediu alguns comerciantes de vender descaradamente NFTs para a frente e para trás das suas carteiras controladas para tentar jogar o sistema.
Dados mortos
O comércio de lavagem está a aumentar dramaticamente a quantidade do volume total de comércio a ter lugar no LooksRare. A Dune Analytics informa que o volume de transacções do Ethereum no LooksRare ascende hoje a 377 milhões de dólares, depois dos 325 milhões de dólares de ontem. Compare-se isso com o OpenSea, que ontem registou um volume comercial de 176 milhões de dólares, e hoje situa-se nos 102 milhões de dólares até hoje.
Tais tácticas comerciais de lavagem para manipular a distribuição de recompensas simbólicas podem não ser ilegais, mas estão a distorcer os dados que saem do mercado. LooksRare pode apresentar números que mostram um volume de transacções significativamente superior ao do OpenSea, mas quando uma grande parte das transacções de topo parece ter sido executada apenas para jogar o sistema, os dados têm pouco valor.
Outras vezes, LooksRare permite que tais tácticas – os utilizadores de boletins NFT vendam os mesmos NFT para trás e para a frente por preços milhares de vezes superiores à média do mercado – impacta o nível de recompensas que outros utilizadores da plataforma recebem. Mais uma vez, porém, LooksRare não deu qualquer indicação de que tentará punir ou refrear o comportamento comercial de lavagem.
Recompensas valiosas e um volume crescente de transacções podem revelar-se benéficas a curto prazo para LooksRare, mas resta saber se a ficha LOOKS irá manter ou aumentar o seu valor ao longo do tempo e se os utilizadores se irão agarrar a ela em vez de a depositarem e retirarem lucros.
Além disso, no meio de números comerciais inflacionados, será que LooksRare está realmente a roubar trovões do OpenSea? O tempo dirá nessa frente, embora o OpenSea tenha visto uma queda no volume diário de transacções Ethereum de $261 milhões no domingo para $169 milhões na segunda-feira e $176 milhões na terça-feira. O OpenSea ainda está no bom caminho para um mês recorde de volume de transacções NFT de quase 2,45 mil milhões de dólares até agora em Janeiro, em comparação com o recorde de 3,4 mil milhões de dólares do passado mês de Agosto.
CryptoSlam, uma plataforma analítica líder em blockchain, diz que está a avaliar o fluxo de dados na cadeia da LooksRare e pode, em última análise, ter de mudar a forma como é categorizada.
“Estamos a acompanhar de perto o crescimento da LooksRare e estamos a considerar activamente a melhor forma de lidar com este tipo de transacções enquanto recebemos feedback da comunidade”, disse o fundador e CEO da CryptoSlam, Randy Wasinger. “A curto prazo, não estamos a remover quaisquer transacções, pois sentimos que os Meebits inflacionados, Loot, e outros números de volume de vendas são claramente uma história enorme, e os nossos dados estão a dar total transparência sobre o que está a acontecer na cadeia”.
“Se estas operações de lavagem continuarem a ocorrer a longo prazo”, acrescentou, “provavelmente teremos de as comunicar separadamente, a fim de manter comparações de maçãs para maçãs entre projectos, ao mesmo tempo que continuamos a proporcionar total transparência sobre o que está a ocorrer na cadeia”.
