Block Inc., das von Jack Dorsey gegründete Bitcoin-freundliche Unternehmen, gibt bekannt, dass es mit seinen Diensten Cash App, Afterpay und Square Loans die Marke von 200 Milliarden Dollar an gewährten Krediten überschritten hat. Eine beeindruckende Zahl, die durch einen innovativen Ansatz der Risikoanalyse auf der Grundlage von Verhaltensdaten ermöglicht wurde.
Block erleichtert Millionen von Nutzern den Zugang zu Krediten dank eines innovativen Bewertungsmechanismus
Block Inc., das von Jack Dorsey, dem Gründer des sozialen Netzwerks Twitter, gegründete Unternehmen, das auch für sein Engagement für Bitcoin bekannt ist, gab kürzlich bekannt, dass es über seine verschiedenen Plattformen und Dienste wie Cash App Borrow, Afterpay und Square Loans Kredite in Höhe von mehr als 200 Milliarden Dollar vergeben hat.
Das Erstaunlichste daran ist nicht das Volumen der gewährten Kredite, sondern vielmehr die Art und Weise, wie diese Kredite vergeben wurden. Denn die Block-Gruppe stützt sich eher auf die Verhaltensdaten ihrer Nutzer als auf die klassischen Kriterien zur Bewertung der Rückzahlungsfähigkeit, die von traditionellen Finanzinstituten verwendet werden.
Während fast 100 Millionen Amerikaner von traditionellen Krediten ausgeschlossen sind, nutzt Block die internen Daten seiner 58 Millionen aktiven Nutzer, um einen „Cash App Score” zu erstellen, der eine genauere Bewertung der Rückzahlungsfähigkeit ermöglicht.
Das Ergebnis: Die Gruppe verzeichnet einen Anstieg der Kreditgenehmigungen um 38 % ohne Anstieg der Verluste. Zu den wichtigsten Zahlen gehören: 97 % der Mikrokredite wurden über Cash App zurückgezahlt, 96 % der Fälligkeiten dank Afterpay und 97 % der Kredite, die über Square Loans an kleine Unternehmen vergeben wurden.
Letztendlich verzeichnet die Gruppe einen Anstieg der Kreditgenehmigungen um 38 % ohne Erhöhung der Verluste. Zu den wichtigsten Zahlen gehören:
- 97 % der Cash App Borrow-Mikrokredite wurden zurückgezahlt;
- 96 % der Afterpay-Fälligkeiten wurden pünktlich beglichen;
- und 97 % der Square Loans-Kredite für kleine Unternehmen wurden zurückgezahlt.
Bis heute hat Block Kunden aus seinem globalen Kreditportfolio Zugang zu Krediten in Höhe von mehr als 200 Milliarden US-Dollar gewährt. Unser Ansatz für Kredite im gesamten Ökosystem nutzt nahezu in Echtzeit verfügbare Verhaltensdaten, die die tatsächliche finanzielle Situation der Verbraucher genauer widerspiegeln und…
— Block (@blocks) 20. Januar 2026
Damit zeigt Block, dass es möglich ist, den Zugang zu Krediten zu erweitern, ohne das Risikomanagement oder die finanzielle Sicherheit des Instituts zu beeinträchtigen.
Dieses Modell mag jedoch angesichts der Philosophie von Bitcoin, die das Sparen in einer starken Währung gegenüber der Verschuldung bevorzugt, paradox erscheinen.
Es ist jedoch schwer vorstellbar, dass die Vereinigten Staaten auf Kredite verzichten können, solange Fiat-Währungen die Norm bleiben und die Lebenshaltungskosten weiter steigen. Im Jahr 2025 hatten alle US-Haushalte zusammen 18,5 Billionen Dollar Schulden, das sind mehr als 100.000 Dollar pro Haushalt.
2025: Das Jahr des Aufschwungs für durch Bitcoin besicherte Kredite
Während Block bei der Kreditvergabe auf Verhaltensdaten setzt, beschreitet die dezentrale Finanzwelt parallel dazu einen anderen Weg, nämlich den der durch Bitcoin besicherten Kredite, auch „Lombardkredite” genannt.
Im Jahr 2025 gab es auf dem Markt eine Vielzahl von Lösungen, mit denen man Liquidität in Fiat-Währung oder Stablecoins erhalten konnte, ohne seine digitalen Vermögenswerte verkaufen zu müssen, wodurch ein steuerliches Ereignis vermieden wurde. Einige traditionelle Banken, wie JP Morgan, bieten nun Lombardkredite an, bei denen sie Anteile an Bitcoin-Spot-ETFs als Sicherheiten akzeptieren.
Anwendungen wie Strike haben ihrerseits den Zugang zu direkt an BTC gebundenen Krediten demokratisiert, obwohl diese Methode wie bei jeder Börsenplattform die Verwahrung der Gelder erfordert.
Aber es zeichnet sich ein neuer Trend ab: Diese Kredite sollen im ursprünglichen Sinne von Bitcoin vergeben werden, indem man zu den Grundprinzipien der Dezentralisierung und Peer-to-Peer zurückkehrt. Plattformen wie Lendasat entwickeln sich und ziehen ein wachsendes Publikum an, indem sie direkt in der Blockchain besicherte Kredite anbieten.
Ihr Modell basiert auf einem Multi-Signatur-System, das dem Kreditnehmer garantiert, dass seine Sicherheiten während der gesamten Laufzeit des Kredits gesperrt bleiben und nicht veräußert oder weiterverpfändet werden. Dieser transparente Mechanismus gibt auch den Kreditgebern Sicherheit, da sie die Verfügbarkeit und Integrität der Sicherheiten in Echtzeit verfolgen können, was als Garantie für die Rückzahlung der geliehenen Gelder und die Zahlung der Zinsen dient.
