Choć DeFi obiecuje świat, w którym ludzie mogą przekazywać swoje pieniądze bez kłopotów i opłat transakcyjnych banków, każdy kto próbował ostatnio zamienić trochę ETH na trochę BNB wie, że nie jest to takie proste.
Opłaty za gaz sprawiają, że transakcje cross-chain są bardzo drogie, utrudniając swobodny przepływ aktywów kryptowalutowych. Nie jest więc zaskakujące, że mosty cross-chain wzrosły w bezprecedensowym tempie – wzrost TVL o 89% MoM w październiku – jako wolumen transakcji DeFi boom na rynku byka.
Jednakże, czy wiesz, że mosty cross-chain rozwiązują inne problemy oprócz (co jest niezbędne) opłat za transakcje kryptowalutowe?
Ponieważ projekty multi-chain i interoperacyjność stają się kluczowymi elementami branży, inwestorzy DeFi muszą zrozumieć, jak działają mosty cross-chain.
DeFi TVL od stycznia 2021 roku (Źródło: Footprint Analytics)
DeFi TVL Ranking by BlockChain since Jan 2021 (Source: Footprint Analytics)
W tym artykule przyjrzymy się naturze mostów krzyżowych, a konkretnie:
- Jak działa most poprzeczny?
- Wyniki rynkowe mostów poprzecznych
- Problemy rozwiązywane przez mosty poprzeczne
- Wybieranie mostu poprzecznego
Co to jest mostek poprzeczny?
Mostek krzyżowy lub mostek blockchain umożliwia transfer aktywów tokenów, instrukcji inteligentnych kontraktów lub danych pomiędzy blockchainami. Dwa łańcuchy mogą mieć różne protokoły, zasady i modele zarządzania, ale mostek cross-chain łączy te rozbieżne blockchainy razem poprzez bezpieczną interoperacyjność.
Mostek międzyłańcuchowy pozwala użytkownikom na:
- Szybko i łatwo wdrożyć transakcje na aktywach cyfrowych
- Cieszyć się niską trudnością operacyjną
- Korzystaj z niższych opłat za transfer na nieskalowalnych blockchainach
- Wdrażaj dApps na wielu platformach
Oto przykład tego, jak aktywa cross-chain są przenoszone za pomocą mostu:
Kiedy użytkownik potrzebuje zamienić aktywa, takie jak token ERC20 A w sieci Ethernet na inne aktywa, takie jak token BEP20 A w łańcuchu BSC za pośrednictwem AnySwap, ERC20 A zostanie zablokowany w łańcuchu źródłowym, a następnie powiadomi most, aby wygenerował BEP20 A w łańcuchu BSC przed wysłaniem go do użytkownika.
W tym przykładzie, cała operacja mostu cross-chain zajmuje około pięciu do 20 minut, z przybliżoną opłatą za gaz w zakresie od 10 do 20 dolarów, w zależności od warunków przed zatłoczeniem w Ether w tym czasie.
(Źródło: Anyswap.exchange)
Jak radził sobie ostatnio Crosslink Bridge?
Rynek jest obecnie zdominowany głównie przez mosty krzyżowe Layer 2 scale-out, które są głównie zbudowane na Ethereum dla lepszego połączenia i interoperacyjności.
Według Footprint, wartość TVL mostów cross-chain wynosiła 16,2 miliarda dolarów na dzień 26 października, co stanowi wzrost o ponad 72,25% w ciągu ostatnich 30 dni. Cztery największe mosty cross-chain, a mianowicie Avalanche Bridge, Polygon Bridge, Arbitrum Bridge i Fantom Anyswap Bridge, stanowią 95,61% całego mostu cross-chain, z najwyższym miesięcznym wzrostem o 401,23% w zeszłym miesiącu.
Dane z narzędzia CoinTofu Cross-ChainBridge, ujawniają, że te cztery mosty krzyżowe mają również doskonałe oceny doświadczenia użytkownika.
TVL & share distribution across- chain bridges since Apr 2021 (Source: Footprint) Analytics
Ethereum Bridges TVL Ranking & Change (Source: Footprint Analytics)
Powyższy wykres pokazuje, że Optimism miał najbardziej aktywne depozyty od początku września do dzisiaj, a następnie Avalanche. Aktualne opłaty transferowe wynoszą zaledwie 0,25$ (wg L2 Fees), a ich wysokość jest zmienna, ale przy stosunkowo niewielkich zmianach.
Ethereum Bridge Daily Unique Depositors since June 2021 (Source: Footprint Analytics)
Głównym aktywem, którym handluje się na mostach cross-chain jest ETH (WETH), z całkowitymi blokadami ETH na 15 mostach cross-chain wycenianymi na 6,882 mld USD na dzień 26 października. Stanowi to około 42,6% wszystkich lock-upów i jest najczęściej używanym aktywem przez inwestorów, a następnie WBTC i stablecoin USDC.
Asset Distribution- Tree Map (Source: Footprint Analytics)
Jakie problemy rozwiązują mosty poprzeczne?
Mostki cross-chain tworzą wzrost w łańcuchach (odzwierciedlony w cenach Fantom i Avalanche, które w pierwszym tygodniu listopada zyskały odpowiednio 12% i 18%), które oferują interoperacyjność różnych aktywów, wysoki poziom bezpieczeństwa i lepsze odwzorowanie aktywów.
Bez mostu, inwestorzy muszą przejść przez różne giełdy i ponieść większe opłaty zamiast.
Mosty cross-chain dotyczą również następujących kwestii:
- Niższe koszty gazu przy zwiększonej szybkości transakcji
- Możliwość swobodnej interakcji z aktywami użytkownika w celu zapewnienia wysokiego doświadczenia użytkownika
- Poprawa produktywności i użyteczności istniejących aktywów kryptowalutowych
- Wyższe bezpieczeństwo, lepsza prywatność
Używanie mostków międzyłańcuchowych jest odpowiednie w następujących scenariuszach:
- Tokenowe transfery pomiędzy Ether i siecią warstwy 2, z aktywami interoperacyjnymi pomiędzy łańcuchami, takie jak szybsze i łatwiejsze deponowanie środków, wycofywanie aktywów i czasy wyjścia w celu zmniejszenia złożoności operacyjnej
- Wysokie opłaty i wykorzystanie w czasach kongestii Ether
- Cienkie aktywa wspierane przez pojedyncze łańcuchy i więcej aktywów wspieranych przez mosty krzyżowe
- Inwestorzy mogą korzystać z mostów cross-chain podczas inwestowania w nowe łańcuchy, aby szybciej dostać się do głównej kopalni, ale muszą ocenić pełną mechanikę nowego łańcucha i jego bezpieczeństwo.
- Arbitrażowy handel przez DEX na Optimism, Arbitrum i Polygon, itp.
Jak wybrać odpowiedni mostek poprzeczny
Podczas wyboru mostu poprzecznego należy wziąć pod uwagę następujące kryteria:
- Stabilna TVL przekraczająca 1 mld USD, z solidnym mechanizmem łańcucha krzyżowego i wiarygodnym środowiskiem wykonawczym, którego odzwierciedleniem są stopniowe zmiany, a nie gwałtowne fluktuacje. Należy również wziąć pod uwagę metodę weryfikacji informacji dotyczących łańcucha krzyżowego oraz metodę zarządzania funduszami łańcucha krzyżowego.
- Reasonable transfer costs (from USD$1 to USD$5) across the chain and interaction speeds with an estimated arrival time of 10 to 30 minutes
- Bezpieczeństwo przed hakerami, którzy wykorzystują luki w zabezpieczeniach
CoinTofu ma lepsze ogólne doświadczenie, jeśli chodzi o dotarcie do strony cross-chain za pomocą jednego kliknięcia i wyświetlanie zalet obsługiwanych mostów cross-chain, szacowanych czasów dotarcia, opłat transakcyjnych i ocen doświadczenia użytkownika
(Źródło: cointofu.com)
Zakończenie
Wraz z rozwojem branży DeFi, mosty cross-chain stały się bardziej popularne niż tradycyjne giełdy. Umożliwiają one interoperacyjność i wzajemną integrację aplikacji blockchain, aby wspierać właścicieli projektów, różne blockchainy i inwestorów oraz rozwiązać problem przepływu kapitału i obniżyć koszty transakcyjne dla użytkowników.
Powyższa treść ma charakter wyłącznie poglądowy i nie stanowi porady inwestycyjnej. Jeśli zauważysz jakieś błędy, feedback jest mile widziany.
