Een belangrijke speler op de Mexicaanse vastgoedmarkt neemt de strategie van Bitcoin Treasury Companies over. Door zijn activa om te zetten in BTC wil hij zich beschermen tegen inflatie en zijn kapitaalbeheer opnieuw uitvinden. Een primeur in een sector die nog grotendeels afhankelijk is van krediet en rentevoeten.
Grupo Murano zet 1 miljard in op Bitcoin: het einde van de traditionele vastgoedmarkt?
Elías Sacal, algemeen directeur van de Mexicaanse vastgoedgroep Grupo Murano, heeft onlangs in een interview met Bitcoin Magazine zijn nieuwe strategie gericht op Bitcoin onthuld: een groot deel van de activa van het bedrijf omzetten in BTC, met de ambitie om binnen vijf jaar een kaspositie van 10 miljard dollar in bitcoin op te bouwen.
In een sector die nog steeds grotendeels wordt gedomineerd door schulden en afhankelijkheid van rentetarieven, kan deze herpositionering verrassend zijn. Maar aangezien Bitcoin is ontworpen om het huidige monetaire paradigma, gebaseerd op fiatgeld en centrale banken, op zijn kop te zetten, kan de invoering ervan ook onmisbaar worden.
Grupo Murano, eigenaar van talrijke hotels en wooncomplexen in heel Mexico, zegt afstand te willen nemen van het traditionele vastgoedmodel, dat te kwetsbaar wordt geacht voor inflatie en renteschommelingen.
In plaats daarvan heeft het bedrijf aangekondigd dat het gebruik zal maken van herfinanciering en sale-leaseback, een mechanisme waarbij een actief wordt verkocht en vervolgens onmiddellijk weer wordt gehuurd door de voormalige eigenaar. Deze aanpak stelt Murano in staat om middelen vrij te maken en tegelijkertijd het operationele gebruik van zijn activa te behouden. Met deze middelen wil het bedrijf, dat al 21 BTC in bezit heeft, op grote schaal Bitcoin kopen.
“In plaats van gebouwen te laten wachten op een lage waardestijging, denken we dat BTC meer in waarde zal stijgen.”
Elías Sacal
In plaats van te rekenen op een langzame waardestijging van zijn eigendommen of het geleidelijk innen van huur, gokt Sacal dus op een stijging van 300 % van de koers van Bitcoin in de komende 5 jaar, wat neerkomt op een BTC van 472.000 dollar, en is het van plan om tot 80 % van het kapitaal van het bedrijf in BTC te beleggen.
Bitcoin en de demonetisatie van onroerend goed: op weg naar een paradigmaverschuiving?
De gok van Grupo Murano houdt daar niet op: het bedrijf is van plan om Bitcoin-geldautomaten (ATM’s) in zijn hotels te installeren, zijn werknemers te trainen in het gebruik van de munt en betalingen in BTC te accepteren, waarbij het zich in de eerste plaats richt op klanten uit de Verenigde Staten.
Bovendien verdedigt Elías Sacal een theorie die bij Bitcoiners welbekend is: die van de demonetisatie van de vastgoedmarkt. Deze theorie gaat uit van de volgende vaststelling: vastgoed wordt steeds minder gebruikt om gezinnen te huisvesten en wordt steeds meer gezien als een instrument ter bescherming tegen inflatie, dat wil zeggen als een waardeopslagmiddel.
In een scenario waarin Bitcoin zich duurzaam vestigt als wereldwijde waardeopslag, zou een groeiend deel van de investeringen kunnen worden weggehaald uit vastgoed en naar BTC gaan, het best presterende activum van de afgelopen tien jaar. Dit zou een neerwaartse druk kunnen uitoefenen op de vastgoedprijzen, die minder effectief zijn geworden voor het behoud van vermogen op lange termijn.
Michael Saylor, CEO van Strategy, het bedrijf dat wereldwijd de meeste Bitcoins bezit, houdt een soortgelijk discours. Hij beweert dat Bitcoin niet alleen zal concurreren met goud en zijn 23 biljoen dollar aan marktkapitalisatie, maar ook fiatgeld (120 biljoen), de wereldwijde schuld (315 biljoen) en de vastgoedmarkt als geheel (330 biljoen) zou kunnen demonetiseren.
