Prima di firmare un accordo di buyout con la rivale Binance, la piattaforma FTX avrebbe chiesto aiuto a diversi miliardari della Silicon Valley e di Wall Street, senza successo. Si prevedeva che l’operazione avrebbe raccolto tra i 5 e i 6 miliardi di dollari entro la fine della giornata di martedì 8 ottobre.
FTX chiede aiuto a Wall Street
Dopo il crollo di Terra (LUNA), Celsius e Three Arrows Capital (3AC), mentre una parvenza di ripresa rialzista era finalmente all’orizzonte, il 2022 ci ricorda che il peggio può ancora accadere. Martedì 8 ottobre sarà senza dubbio un giorno da ricordare per il nostro ecosistema, nel contesto della corsa alla regolamentazione.
Mentre FTX stava vivendo una grave crisi di liquidità, aggravata dagli annunci di Changpeng Zhao (CEO di Binance), la piattaforma ha infine annunciato la sospensione totale dei prelievi per i suoi utenti. In seguito, abbiamo appreso che CZ ha raggiunto un accordo con Sam Bankman-Fried (CEO di FTX) per l’acquisizione di FTX da parte di Binance.
Nelle ore precedenti a questo accordo “salvavita”, i nostri colleghi di Semafor hanno rivelato che FTX aveva chiesto aiuto ai miliardari della Silicon Valley e di Wall Street. Secondo le loro informazioni, la piattaforma era alla ricerca di oltre un miliardo di dollari.
Sembrerebbe che con l’avanzare della giornata e il calo del prezzo del FTT (il token della piattaforma FTX), il buco nel flusso di cassa della società si sia allargato fino a raggiungere una cifra compresa tra i 5 e i 6 miliardi di dollari.
Le ripercussioni sono state ovviamente devastanti per il mercato delle criptovalute. L’ITF ha chiuso la giornata con un calo del 76% e un prezzo di circa 6 dollari, rispetto ai 22 dollari dell’apertura. Parallelamente, il Bitcoin (BTC) è sceso del 9% e l’Ether (ETH) del 15% martedì.
FTX in crisi di liquidità
Quello che FTX sta affrontando è una classica crisi di liquidità, quando un istituto finanziario non riesce a vendere i propri asset abbastanza velocemente da soddisfare le richieste di prelievo degli investitori o di credito da parte dei finanziatori.
Tuttavia, secondo le informazioni fornite dal co-fondatore di Huobi, sembra che FTX abbia ritirato più di 6 miliardi di dollari dal mercato nelle ultime settimane. Tuttavia, la pressione imposta dalle dichiarazioni di Changpeng Zhao ha accelerato gli eventi.
Questa situazione è il risultato di una cattiva gestione da parte di FTX e poteva essere evitata, come ha ricordato Changpeng Zhao su Twitter. Secondo lui, da questo caso si dovrebbero trarre due lezioni: “non usare mai un token che hai creato come garanzia” (cioè il TLT) e “non prendere mai prestiti quando si gestisce un’attività in cripto” :
Due grandi lezioni:
1: Non utilizzate mai un token creato da voi come garanzia.
2: Non chiedete prestiti se gestite un’attività di criptovaluta. Non usare il maiuscolo “efficientemente”. Avere una grande riserva.
Binance non ha mai utilizzato BNB come garanzia e non ha mai contratto debiti.
Rimani SAFU
– CZ Binance (@cz_binance) November 8, 2022
La domanda ora è: che ne sarà dei venture capitalist e dei fondi di investimento che hanno concesso prestiti ad Alameda Research? In effetti, le due entità sono strettamente legate dal loro fondatore, Sam Bankman-Fried, ma ancora di più dalla fusione della filiale FTX Ventures e Alameda Research nell’agosto 2022.
Le attività utilizzate da Alameda come garanzia per i prestiti ai venture capitalist sono a rischio enorme. In caso di insolvenza, potrebbero essere liquidate dai finanziatori per rimborsare i prestiti. Oltre all’ITF, sembra che anche il Solana (SOL) sia interessato.
