A Comissão de Títulos e Câmbios dos EUA na quinta-feira acusou os Laboratórios Terraform de Singapura e o fundador e CEO Do Hyeong Kwon – conhecido como Do Kwon – de fraude de títulos envolvendo a sua moeda estável algorítmica Terra USD e a ficha LUNA.
A queixa, apresentada no Tribunal Distrital dos EUA para o Distrito do Sul de Nova Iorque, acusa os arguidos de violação das disposições de registo e anti-fraude do Securities Act e do Exchange Act.
“Alegamos que a Terraform e o Do Kwon não forneceram ao público uma revelação completa, justa e verdadeira, como exigido para uma série de títulos de activos criptográficos, sobretudo para a LUNA e a Terra USD”, disse o Presidente da SEC, Gary Gensler. “Também alegamos que cometeram fraude ao repetir declarações falsas e enganosas para criar confiança antes de causarem perdas devastadoras aos investidores”
Acusamos hoje a empresa Singapore-based Terraform Labs PTE Ltd e Do Hyeong Kwon com a orquestração de uma fraude de títulos criptográficos multi-biliões de dólares envolvendo um algoritmo de moeda estável e outros títulos criptográficos.
– U.S. Securities and Exchange Commission (@SECGov) Fevereiro 16, 2023
As acusações da SEC vêm quase um ano após o colapso de Terra Luna, que provocou um inverno criptográfico de um ano que viu muitas empresas proeminentes, incluindo FTX, Celsius, e Three Arrows Capital, falharem no ano passado.
Em Junho de 2022, a SEC anunciou a abertura de uma investigação sobre o colapso do Terra Luna e se o seu carvão estável violava os regulamentos federais de títulos. No início desse ano, o ecossistema Terra foi abalado pela implosão de $60 biliões de dólares do seu navio Terra stablecoin e pelo colapso da sua LUNA token.
De acordo com o processo judicial da SEC, a agência acusa a Terraform e a Kwon de angariar milhares de milhões em fundos de investidores de Abril de 2018 até Maio de 2022, oferecendo e vendendo um “conjunto interligado de valores mobiliários criptográficos, muitos em transacções não registadas”. A SEC alega que a Terraform Labs e a Do Kwon comercializaram “títulos de activos criptográficos” a investidores que procuravam lucrar com o investimento no Terra UST e produtos Terra relacionados, alegando que os tokens iriam aumentar de valor.
“Como alegado na nossa queixa, o ecossistema Terraform não era nem descentralizado nem financeiro. Foi simplesmente uma fraude apoiada por uma chamada ‘moeda estável’ algorítmica – cujo preço era controlado pelos arguidos, e não por qualquer código”, disse Gurbir S. Grewal, Director da Divisão de Execução da SEC, numa declaração.
A SEC também alega que, enquanto comercializava o token LUNA, a Terraform e a Kwon enganaram e enganaram repetidamente os investidores que uma popular aplicação de pagamento móvel coreana utilizava a cadeia de bloqueio Terra para liquidar transacções que iriam acumular valor à LUNA.
Finalmente, os reguladores afirmam que a Terraform Labs e Kwon enganaram os investidores sobre a estabilidade da UST.
Em 7 de Maio de 2022, TerraUSD perdeu a sua cavilha para o dólar americano depois dos Laboratórios Terraform terem inundado o mercado com fichas LUNA para apoiar a cavilha 1:1 UST para dólar, numa tentativa de salvar a moeda estável. Isto fez cair o preço da ficha de LUNA em queda livre.
“A acção de hoje não só responsabiliza os arguidos pelo seu papel no colapso do Terra, que devastou tanto os investidores retalhistas como institucionais e enviou ondas de choque através dos mercados criptográficos, mas também sublinha mais uma vez que olhamos para as realidades económicas de uma oferta, não para as etiquetas nela colocadas”, disse Grewal.
